Definición del Ratio de Texas en banca

¿Qué es el Texas Ratio?

El Texas Ratio es un indicador utilizado para evaluar el estrés crediticio en bancos, comparando los “activos improductivos” con el “capital colchón” para medir el margen de seguridad de la entidad frente a la morosidad. Se emplea como herramienta de alerta temprana en el sector y suele utilizarse junto a indicadores como el Capital Adequacy Ratio.

Los “activos improductivos” suelen ser préstamos cuya recuperación es poco probable o que presentan retrasos graves, incluyendo créditos con morosidad prolongada y garantías ejecutadas. El “capital colchón” está formado por los fondos que el banco reserva para absorber pérdidas, principalmente capital social tangible y provisiones para insolvencias.

¿Por qué es relevante el Texas Ratio?

El Texas Ratio es importante porque muestra directamente cuánto del “colchón de seguridad” de un banco está siendo consumido por la morosidad. Un ratio alto indica un colchón menguante y mayor presión sobre la solvencia. Los inversores lo utilizan para identificar bancos de mayor riesgo, los depositantes y clientes empresariales para evaluar la solidez de sus contrapartes y los reguladores lo consideran una señal de alerta temprana.

En ciclos alcistas del crédito, el Texas Ratio suele ser bajo; en recesiones, cuando aumentan los préstamos en mora, el ratio sube. Ofrece una señal en tiempo real sobre la calidad de los activos, cubriendo puntos ciegos que pueden surgir al centrarse solo en la rentabilidad o el tamaño.

¿Cómo se calcula el Texas Ratio?

El Texas Ratio se calcula de forma sencilla: el numerador refleja las fuentes de estrés y el denominador mide la capacidad de absorber pérdidas.

Paso 1: Determinar los “activos improductivos”. Esto suele incluir préstamos gravemente morosos (por ejemplo, con más de 90 días de atraso) y garantías ejecutadas (como inmuebles embargados). Estas partidas son las más propensas a generar pérdidas.

Paso 2: Determinar el “capital colchón”. Incluye el capital tangible (capital neto tras deducir fondo de comercio y otros intangibles) y provisiones para insolvencias (fondos reservados para cubrir posibles impagos). Ambos pueden absorber impactos si se producen pérdidas.

Paso 3: Calcular el ratio. Texas Ratio = Activos improductivos ÷ (Capital tangible + Provisiones para insolvencias). Por ejemplo, si un banco tiene 3 000 millones de CNY en préstamos en mora, 500 millones de CNY en garantías ejecutadas, 1 000 millones de CNY en provisiones para insolvencias y 2 500 millones de CNY en capital tangible, entonces Texas Ratio = (3 + 0,5) ÷ (2,5 + 1) = 3,5 ÷ 3,5 = 1,0, es decir, 100 %.

¿Cómo deben interpretarse los umbrales del Texas Ratio?

No existe un umbral regulatorio estricto para el Texas Ratio, pero los estándares del sector suelen ser: por debajo del 50 % es robusto, entre el 50 % y el 100 % requiere precaución y por encima del 100 % indica que el estrés crediticio supera la capacidad del colchón, lo que supone un alto riesgo. La interpretación depende de la estructura del sector, la calidad de las garantías y la eficacia en la gestión de activos problemáticos.

Los umbrales solo son un punto de partida. El análisis debe considerar también la capacidad de retención de beneficios, la velocidad de liquidación de garantías, la composición de la cartera de préstamos (por ejemplo, concentración inmobiliaria) y el contexto macroeconómico. No se deben tomar decisiones basadas únicamente en este indicador.

¿En qué se diferencia el Texas Ratio del Capital Adequacy Ratio?

El Texas Ratio y el Capital Adequacy Ratio (CAR) miden aspectos diferentes del riesgo. El CAR es un estándar regulatorio basado en “capital ÷ activos ponderados por riesgo”, y refleja si el capital cubre el riesgo total. El Texas Ratio se centra en la “presión por morosidad ÷ colchón de absorción de pérdidas”, ofreciendo una visión directa de la calidad de los activos bajo estrés.

En resumen, el CAR es como un índice de salud general en un chequeo médico, mientras que el Texas Ratio es una medición específica de órganos bajo estrés. Utilizados juntos, proporcionan una visión más completa de la estabilidad de un banco.

¿Cómo se utiliza el Texas Ratio en la gestión de riesgos bancarios?

En los bancos, el Texas Ratio se utiliza para monitorizar la calidad de los activos y ajustar carteras. Los equipos de riesgo desglosan el ratio por región, sector o línea de producto para detectar focos de presión y aumentar provisiones o endurecer la concesión de crédito donde sea necesario.

También ayuda a priorizar la gestión de activos problemáticos: carteras con ratios en rápido aumento pueden requerir acciones especiales, como intensificación de cobros, liquidación acelerada de garantías o titulización de activos. La dirección también evalúa los planes de beneficios y capital para decidir si se necesitan inyecciones de capital o reducción de dividendos para reforzar los colchones.

¿Qué información puede aportar el Texas Ratio en escenarios Web3?

Aunque en Web3 no existen “préstamos bancarios”, sí hay conceptos equivalentes de “morosidad” y “colchones”. En plataformas centralizadas, el margin trading y los préstamos pueden generar deudas incobrables; los colchones proceden de fondos de seguros y capital propio de la plataforma. El esquema del Texas Ratio puede adaptarse para monitorizar el “saldo de deuda incobrable ÷ (fondo de seguros + reservas de riesgo)”.

Por ejemplo, en los servicios de derivados y leverage de Gate, los fondos de seguro y las reglas de gestión de riesgos se publican de forma transparente: los usuarios pueden seguir las liquidaciones de deudas incobrables y la evolución del tamaño de los fondos, utilizando un “Texas Ratio cripto-nativo” para evaluar la resiliencia de la plataforma ante eventos extremos de mercado. Los protocolos de préstamos descentralizados funcionan de manera similar: la morosidad corresponde a pasivos infracolateralizados y los colchones a reservas o incentivos por liquidación.

¿Cuáles son las limitaciones y riesgos del Texas Ratio?

El Texas Ratio tiene limitaciones: se centra principalmente en el riesgo crediticio y aporta poca información sobre el riesgo de tipos de interés, de liquidez o la exposición a derivados. Las definiciones del numerador y denominador pueden variar según la política contable, por lo que las comparaciones entre entidades requieren cautela.

Además, es una “instantánea estática” y puede quedarse rezagado respecto a mercados muy dinámicos. Una liquidación eficiente de garantías o una rápida recuperación de beneficios puede reducir rápidamente ratios elevados; por el contrario, riesgos fuera de balance pueden hacer que ratios bajos resulten engañosos. Es esencial complementar el análisis con flujos de caja, planes de capital y pruebas de estrés.

¿Cómo se puede obtener el Texas Ratio de un banco a partir de datos públicos?

Paso 1: Identificar las fuentes de datos. Consulte los perfiles trimestrales de bancos y los Call Reports de la Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) de EE. UU., o las presentaciones 10-Q/10-K y memorias anuales de bancos cotizados. Las categorías como préstamos en mora, activos ejecutados, provisiones para insolvencias y capital tangible suelen estar disponibles.

Paso 2: Estandarizar definiciones. Sume los préstamos con más de 90 días de atraso y las garantías ejecutadas como “activos improductivos” y agregue las provisiones para insolvencias y el capital neto de fondo de comercio como “capital colchón”. Desde 2025, la FDIC y los bancos individuales continúan publicando datos trimestrales adecuados para estos cálculos.

Paso 3: Calcule y haga seguimiento. Utilice la fórmula del Texas Ratio de forma periódica; combine los resultados con datos macroeconómicos (tasa de desempleo, índice de precios de la vivienda) y análisis sectoriales para obtener una visión dinámica. Contraste con Capital Adequacy Ratios, ratios de NPL y ratios de cobertura de provisiones cuando sea necesario.

Puntos clave sobre el Texas Ratio

El Texas Ratio mide la resiliencia de un banco mediante la relación “presión por morosidad ÷ capacidad de colchón”, actuando como indicador de alerta temprana sobre la calidad de los activos. Es sencillo e intuitivo, pero debe emplearse junto a métricas como el Capital Adequacy Ratio, el ratio de cobertura de provisiones y medidas de liquidez, siempre en el contexto sectorial y macroeconómico. Es fundamental prestar atención a la definición y actualidad de los datos y tener en cuenta los riesgos fuera de balance o posibles demoras en la información. En contextos Web3, su esquema puede ayudar a evaluar el riesgo de plataforma comparando la morosidad con los fondos de seguro. Para tomar decisiones de seguridad financiera, utilice siempre varios indicadores y no solo uno para su evaluación de riesgos.

FAQ

¿A qué instituciones financieras se aplica el Texas Ratio?

El Texas Ratio se emplea principalmente en la supervisión del riesgo de bancos comerciales y entidades financieras. Mide la proporción de préstamos improductivos respecto al capital y ayuda a los reguladores a evaluar la calidad de los activos y la capacidad de absorción de riesgos. Organismos como la Reserva Federal lo consideran un indicador clave de la salud bancaria; por lo general, ratios superiores al 10 % se consideran de mayor riesgo.

¿Cuáles son las consecuencias de un Texas Ratio elevado?

Un Texas Ratio alto indica que los activos improductivos superan en exceso los colchones de capital. Esto puede desencadenar intervención regulatoria, incluyendo reuniones de supervisión o sanciones. En casos graves, los reguladores pueden exigir mayores requerimientos de capital, restringir dividendos o fusiones y adquisiciones. También puede afectar la calificación crediticia y el coste de financiación, amenazando la estabilidad institucional y la confianza de los clientes.

¿Cómo se puede monitorizar el Texas Ratio de un banco con fuentes públicas?

Puede consultar los informes trimestrales o anuales de bancos cotizados a través de la base de datos de la FDIC o los servicios de información financiera de la Reserva Federal. Los principales bancos suelen publicar datos detallados de calidad de activos y cálculos de ratios en sus informes para inversores. Agregadores de datos financieros como Wind y Bloomberg también ofrecen seguimiento en tiempo real de estos indicadores.

¿Por qué el Texas Ratio no puede sustituir completamente a otros indicadores de riesgo?

El Texas Ratio solo refleja la relación entre préstamos improductivos y capital; no puede captar la calidad global de los activos, el riesgo de liquidez ni el riesgo de mercado. Los bancos deben utilizar múltiples métricas, como el ratio de NPL, el ratio de morosidad o el Capital Adequacy Ratio, para una evaluación integral. La dependencia excesiva de un solo indicador puede hacer que se pasen por alto amenazas emergentes (como el riesgo de tipos de interés o la exposición a derivados de crédito), por lo que los reguladores insisten en marcos de supervisión multimétrica.

¿Se puede aplicar el concepto de Texas Ratio al evaluar el riesgo en exchanges de criptomonedas?

Su idea central—comparar el volumen de activos problemáticos con los colchones de capital para evaluar el riesgo institucional—es aplicable. En plataformas como Gate, puede seguirse de forma análoga la morosidad frente a las reservas de la plataforma o el riesgo de fondos de usuarios respecto a los fondos de reserva. Sin embargo, los riesgos específicos del sector cripto son diferentes; el análisis debe considerar también auditorías de smart contracts, riesgos de puentes cross-chain, riesgos de liquidez y otros factores propios de Web3 para un análisis adecuado.