Desde el significado de liquidez hasta los pools de liquidez, comprensión perfecta de los conceptos clave del mercado de criptomonedas

El concepto de “liquidez” que escuchamos frecuentemente al hacer trading de criptomonedas. ¿Qué significa exactamente esto? Comprender bien el significado de liquidez hace que los movimientos del mercado sean mucho más claros. En términos simples, la liquidez se refiere a la cantidad total de órdenes disponibles para negociar en un rango de precios específico, y se puede decir que siempre existe tanto en los picos como en los valles del mercado. Los inversores institucionales inteligentes aprovechan esta liquidez para explorar las brechas del mercado.

¿Qué es exactamente la liquidez? - Fundamentos del comercio en el mercado

Para entender más profundamente la liquidez, es necesario dividirla en varios tipos. Primero, establezcamos el concepto básico.

La liquidez en el mercado no es simplemente volumen de negociación. Más bien, es una medida de cuánta cantidad de operaciones pueden realizarse instantáneamente en un rango de precios determinado. Por ejemplo, si se espera que el precio de una criptomoneda caiga a cierto nivel, los inversores colocan órdenes de stop-loss por debajo de ese nivel. Estas órdenes de stop-loss agrupadas en esa zona constituyen una región donde la liquidez está concentrada.

Diferenciando entre liquidez de compra y de venta, el significado oculto de los puntos de stop-loss

La liquidez en el mercado de criptomonedas se divide principalmente en dos:

Liquidez de compra (BSL, Buy-side Liquidity): Es el nivel en el que los traders que quieren vender activos colocan órdenes de stop-loss. Normalmente, se forma en niveles de máximos anteriores (PDH: máximo del día anterior, PWH: máximo de la semana pasada, EH: máximo similar) o en patrones específicos de velas (HTF). Esta zona actúa como resistencia, por lo que cuando el precio la supera, muchas órdenes de stop-loss de venta se activan, generando una presión de venta significativa.

Liquidez de venta (SSL, Sell-side Liquidity): Es el nivel en el que los traders que quieren comprar colocan órdenes de stop-loss. Generalmente, se sitúa por debajo de soportes importantes (PWL, PDL, EL, etc.), y cuando el precio cae hasta ese nivel, se activan las órdenes de compra de stop-loss. Como los compradores están dispuestos a aceptar una caída en el precio y han colocado sus stop-loss en esa zona, cuando el precio llega allí, se produce una avalancha de operaciones en un instante.

En resumen, la liquidez de compra se forma por encima de la resistencia, y la de venta por debajo del soporte. Cuando el mercado atraviesa estas zonas de liquidez, las órdenes de stop-loss se ejecutan de forma explosiva, provocando movimientos bruscos en el precio.

Movimientos del mercado vistos desde la liquidez externa e interna

El mercado, en esencia, oscila entre la liquidez externa y la interna.

Liquidez externa: Se refiere a los máximos y mínimos del rango de ajuste completo. Es decir, cuando la liquidez de compra supera el rango superior y la de venta se sitúa por debajo del rango inferior.

Liquidez interna: Son las presiones y niveles de soporte que se forman dentro del rango de ajuste. Incluyen los puntos de stop-loss de los inversores que operan dentro del rango.

Comprender estos conceptos ayuda a entender por qué el mercado se mueve en cierta dirección.

La relación entre el pool de liquidez y el dinero inteligente - estructura de manipulación del mercado

¿Y qué es exactamente el pool de liquidez? Es, en términos simples, la acumulación de órdenes pendientes en grandes cantidades en ciertos niveles de precio. Cuando un creador de órdenes (maker) suministra liquidez, el tomador (taker) puede completar rápidamente la transacción.

Aquí aparece un patrón importante: la “liquidity raid” o incursión de liquidez. El dinero inteligente, formado por inversores institucionales, conoce muy bien los puntos de stop-loss que los inversores minoristas colocan en masa. Saben que estos puntos concentran liquidez.

Por ejemplo, si un nivel de precio es ampliamente reconocido como soporte importante entre los inversores, muchas personas colocarán sus stop-loss por debajo de ese nivel. Esa zona se convierte en un pool de liquidez. El dinero inteligente manipula el precio para tocar estos puntos de stop-loss, provocando en un instante una gran cantidad de liquidez. El precio puede experimentar movimientos bruscos en corto tiempo, activando las órdenes de stop-loss de los pequeños inversores en cadena. Luego, el dinero inteligente absorbe esas órdenes de venta en niveles bajos, y combina manipulaciones repetidas con noticias positivas para subir el precio y obtener beneficios.

El trading en el mercado es como negociar con la psicología de las personas. Antes de comenzar a operar, es importante entender si el mercado favorece a los compradores o a los vendedores. El dinero inteligente siempre busca la opción con mayor ganancia. Aunque este proceso no es sencillo y está lleno de vibraciones y ruido, en medio de ellas se forma una tendencia mayor.

En definitiva, el mercado se mueve en torno a la liquidez, y los fondos de los inversores oscilan entre diferentes grupos en medio de esta volatilidad. Comprender el significado de liquidez y la relación con el pool de liquidez permite entender más profundamente por qué el mercado se comporta así.