Trois actions solides à acheter pour un revenu de dividendes et de la valeur

L’attrait des actions versant des dividendes est souvent éclipsé par l’excitation autour des actions de croissance. Pourtant, les investissements en croissance comportent souvent une volatilité plus élevée et des valorisations gonflées, ce qui les rend vulnérables à des corrections importantes. En revanche, les entreprises versant des dividendes démontrent généralement une stabilité financière et des modèles commerciaux matures. Les entreprises ne s’engagent pas à verser des dividendes à la légère — une réduction ou une suspension envoie un signal d’alarme au marché. C’est pourquoi les investisseurs axés sur le revenu devraient explorer ces actions comme des placements de base pour construire des rendements fiables dans leur portefeuille.

Pfizer : Géant pharmaceutique en pleine transformation stratégique

Le leader pharmaceutique Pfizer (NYSE : PFE) offre actuellement un rendement en dividendes attractif d’environ 6,7 %, ce qui en fait l’une des distributions les plus généreuses du marché aujourd’hui. La société a rencontré des vents contraires lorsque son vaccin contre la COVID-19 et le traitement Paxlovid ont perdu de leur pertinence sur le marché, et plusieurs médicaments clés approchent de l’expiration de leur brevet. Ces défis ont pesé sur la valorisation de l’action — ce qui paradoxalement a augmenté son rendement pour les nouveaux investisseurs.

Cependant, la direction a activement renforcé ses perspectives futures. La société a conclu un partenariat de licence avec YaoPharma pour un candidat médicament GLP-1, se positionnant dans le secteur en forte croissance de la santé métabolique. Par ailleurs, le pipeline en oncologie de Pfizer, renforcé, pourrait générer des revenus importants. Bien qu’un redressement complet puisse dépasser 2026, la direction s’est publiquement engagée à maintenir et à augmenter les dividendes durant cette période de transition. Sur le plan de la valorisation, Pfizer se négocie à un ratio P/E prévu de 8,7 — en dessous de sa moyenne quinquennale de 9,7 — offrant un prix d’entrée raisonnable pour les investisseurs soucieux de la valeur à la recherche de revenus actuels.

Western Union : Entreprise historique adoptant l’évolution numérique

Western Union (NYSE : WU) présente une histoire de dividendes encore plus attrayante, avec un rendement récent supérieur à 10 %. En tenant compte des rachats d’actions agressifs, le rendement total pour l’actionnaire approche 17 %. Malgré ses 175 ans d’histoire, l’entreprise s’est réinventée à plusieurs reprises, et son dernier chapitre consiste à explorer l’infrastructure des cryptomonnaies, notamment la technologie des stablecoins et les capacités de transfert d’argent numérique.

Les résultats opérationnels récents montrent une solidité sous-jacente. Le chiffre d’affaires du troisième trimestre est resté stable, tandis que la marge opérationnelle s’est étendue à 20 %, et le segment des services aux consommateurs a enregistré une croissance de 49 % en glissement annuel. L’action semble raisonnablement valorisée avec un ratio P/E prévu de 5,3, nettement inférieur à la moyenne historique quinquennale de 7,3. Bien que l’évolution de la fintech crée une incertitude continue nécessitant l’attention des investisseurs, la combinaison du rendement actuel en dividendes et du potentiel de modernisation de l’entreprise offre une proposition de valeur convaincante pour les portefeuilles axés sur le revenu.

Schwab U.S. Dividend Equity ETF : Approche diversifiée pour l’investissement en dividendes

Pour les investisseurs préférant la diversification, le Schwab U.S. Dividend Equity ETF (NYSEMKT : SCHD) constitue une alternative à la sélection d’actions individuelles. Ce fonds offre un rendement en dividendes de 3,8 % avec un rendement annuel moyen sur 10 ans de 2,9 %. Le portefeuille comprend 100 entreprises ayant au moins une décennie d’augmentations consécutives de dividendes — garantissant une exposition à des entreprises financièrement disciplinées.

Parmi ses principales participations récentes figurent Lockheed Martin, Bristol-Myers Squibb et Chevron, représentant la stabilité dans les secteurs de l’aérospatiale, de la pharmacie et de l’énergie. Ce ETF propose une combinaison équilibrée de revenus récurrents et de potentiel d’appréciation du capital, ce qui en fait un choix idéal pour constituer une position de base dans une stratégie axée sur les dividendes.

Construire votre stratégie de dividendes

Les actions générant des revenus à acheter devraient constituer une composante fondamentale de la constitution de votre patrimoine à long terme. Les trois options présentées — qu’il s’agisse de positions individuelles dans la pharmacie et les services financiers ou d’un fonds diversifié en actions — offrent chacune des mécanismes pour générer des rendements réguliers tout en maintenant une exposition à la potentielle appréciation. Évaluez votre tolérance au risque, votre horizon temporel et vos besoins en revenu avant de choisir l’approche qui correspond à vos objectifs.