Artikel ini memberikan pengantar yang mendetail tentang Aster, bursa perpetual desentralisasi yang diluncurkan oleh Gate, mencakup fitur inti, keuntungan perdagangan, dan strategi pasar. Aster menyoroti perdagangan lintas rantai dan logika perdagangan penuh rantai, mendukung leverage hingga 1001 kali, menawarkan opsi berisiko tinggi dan imbalan tinggi bagi trader profesional. Artikel ini juga menjelaskan struktur biaya Aster dan strategi penambangan likuiditas, menekankan fokusnya pada keamanan dana dan memaksimalkan pengembalian. Ini cocok untuk investor yang tertarik pada keuangan desentralisasi dan perdagangan leverage tinggi, memberikan panduan operasional yang jelas dan wawasan pasar.
Aster: Revolusi Perdagangan Kontrak Perpetual Lintas Rantai
Aster (ASTER) sedang naik, menjadi bursa perpetual desentralisasi (perp DEX) yang sangat dihormati di pasar crypto. Ini menawarkan antarmuka yang mudah digunakan untuk pemula sambil menyediakan fitur canggih untuk trader profesional. Sebagai bursa desentralisasi generasi baru, Aster mendukung spot danperdagangan kontrak permanenbertujuan untuk menciptakan platform perdagangan on-chain satu atap global. Fitur dari bursa Aster termasuk kemampuan perdagangan lintas rantai yang unik, mekanisme perlindungan MEV, dan alat perdagangan yang komprehensif. Trajektori pengembangan Aster dapat ditelusuri kembali ke ApolloX, yang didirikan pada tahun 2021, yang awalnya mengadopsi arsitektur hibrida "pencocokan off-chain + penyelesaian on-chain", yang bertujuan untuk menggabungkan pengalaman mulus dari bursa terpusat dengan keuntungan kontrol aset dari keuangan desentralisasi. Dibandingkan dengan platform DEX kontrak permanen tradisional, fitur inti Aster adalah "logika transaksi sepenuhnya on-chain"—semua langkah dari penempatan order pengguna hingga eksekusi perdagangan diselesaikan di on-chain, secara signifikan meningkatkan transparansi dan keamanan perdagangan, secara efektif menghindari risiko penyalahgunaan dana yang mungkin dihadapi bursa terpusat, dan memberikan pengguna lingkungan perdagangan yang benar-benar tanpa kepercayaan.
Penataan strategis Gate: Mengapa memilih Aster untuk memasuki pasar DEX
Gate telah memilih untuk bermitra dengan Aster dan meluncurkannya di platformnya, mencerminkan visi strategis Gate untuk masa depan keuangan desentralisasi. Dalam beberapa tahun terakhir, sektor DEX derivatif telah berkembang pesat, dengan kapitalisasi pasar melebihi $2 miliar, yang menyumbang sekitar 7,9% dari total kapitalisasi pasar DeFi. Meskipun pasar perdagangan derivatif saat ini didominasi oleh bursa terpusat, dengan DEX hanya menyumbang 3% dari total volume perdagangan, kedatangan acara seperti DeFi Summer dan FTX telah membuka periode perkembangan pesat untuk platform DEX kontrak permanen. Peluncuran Aster di bursa Gate adalah langkah strategis yang sejalan dengan tren perkembangan ini. Dalam hal lanskap kompetitif, data menunjukkan bahwa hampir 90% perdagangan derivatif on-chain terjadi di Layer 2, dan kinerja DEX buku pesanan secara signifikan melampaui jenis kolam likuiditas. Meskipun dYdX memiliki kapitalisasi pasar sebesar $339 juta, yang mewakili sepertiga dari total kapitalisasi pasar untuk DEX derivatif, Aster dengan cepat naik berkat arsitektur teknis inovatif dan antarmuka yang ramah pengguna. Pilihan Gate terhadap Aster sebagai komponen penting dari tata letak pasar DEX-nya menunjukkan pengakuan terhadap potensi pengembangan perdagangan kontrak permanen desentralisasi di masa depan, serta mencerminkan arah strategis Gate tentang "tanpa batasan keuangan."
Leverage Hingga 1001x: Analisis Penuh Fungsi Perdagangan Aster
Aster menawarkan kepada para trader opsi trading leverage yang sangat fleksibel, mendukung hingga 1001x leverage, jauh melebihi platform serupa lainnya. Fitur kuat ini memungkinkan trader profesional untuk melakukan operasi strategi berisiko tinggi dan imbalan tinggi. Dibandingkan dengan platform DEX kontrak permanen lainnya di pasar, keunggulan leverage Aster sangat signifikan:
| Nama Platform | Pengali leverage maksimum | Fitur |
|---|
| Aster | 1001 kali | Perdagangan lintas rantai, logika rantai penuh |
| Ostium | 200 kali | Berdasarkan Arbitrum |
| platform DEX lainnya | 10-125 kali | Lebih sering mengadopsi arsitektur hibrida |
Saat berdagang di Aster, pengguna dapat memilih pengganda leverage dengan fleksibel dan menyesuaikannya sesuai dengan preferensi risiko mereka. Misalnya, saat berdagang dengan leverage 50x, pengguna hanya perlu menginvestasikan 1/50 dari jumlah perdagangan yang sebenarnya sebagai margin. Rumus perhitungan spesifiknya adalah:
Margin Diperlukan = Jumlah Transaksi / Rasio Leverage
untuk perdagangan 10.000 USDTBTCMengambil kontrak perpetual sebagai contoh, saat menggunakan leverage 50x:
Margin yang dibutuhkan = 10.000 USDT / 50 = 200 USDT
Ini berarti bahwa pengguna hanya perlu menginvestasikan 200 USDT untuk mengendalikan posisi senilai 10.000 USDT. Selain perdagangan dengan leverage tinggi, Aster juga menawarkan berbagai jenis pesanan yang komprehensif, termasuk pesanan batas, pesanan pasar, pesanan stop-limit, dll., untuk memenuhi kebutuhan berbagai strategi perdagangan. Desain antarmuka Aster menyeimbangkan kemudahan penggunaan bagi pemula dengan kebutuhan fitur canggih para trader profesional, memungkinkan pengguna untuk dengan mudah melihat kedalaman pasar waktu nyata, tren harga, dan informasi posisi untuk membuat keputusan perdagangan yang tepat. Keamanan bursa desentralisasi Aster tercermin dalam pelaksanaan logika perdagangan di seluruh rantai, menghindari risiko titik kegagalan tunggal dari titik pusat, sambil mengintegrasikan mekanisme perlindungan MEV untuk secara efektif mencegah front-running dan perilaku manipulasi pasar lainnya.
Keamanan modal dan maksimisasi imbal hasil: Biaya transaksi Aster dan strategi penambangan likuiditas
Di platform Aster, struktur biaya adalah faktor penting yang perlu diperhatikan oleh para trader. Analisis pendapatan biaya Aster menunjukkan bahwa ia mengadopsi mekanisme pengenaan biaya yang lebih transparan. Dibandingkan dengan bursa terpusat tradisional, biaya Aster digunakan langsung untuk pembangunan ekosistem dan penghargaan pengguna. DEX derivatif tradisional biasanya perlu mendistribusikan sebagian dari biaya perdagangan kepada penyedia likuiditas (LP) atau membayar bunga untuk menarik setoran, sementara Aster telah mengoptimalkan model ini, memberikan pengguna mekanisme distribusi pendapatan yang lebih menarik. Saat menggunakan platform, pengguna perlu mempertimbangkan biaya yang terutama mencakup biaya perdagangan, biaya pinjaman, dan biaya transfer lintas rantai yang potensial. Biaya perdagangan biasanya dihitung sebagai persentase dari jumlah transaksi:
Biaya Transaksi = Jumlah Transaksi × Persentase Tarif Biaya
Sebagai contoh, jika tarif biaya perdagangan dasar Aster adalah 0,1%, maka perdagangan kontrak sebesar 10.000 USDT akan menghasilkan:
10.000 USDT × 0,1% = 10 USDT biaya
Aster juga menyediakan peluang penambangan likuiditas, memungkinkan pengguna untuk mendapatkan imbalan tambahan dengan menyediakan likuiditas. Mirip dengan model kolam GLP dari GMX, kolam likuiditas Aster mencakup berbagai token mainstream seperti USDC dan BTC, mendukung kebutuhan perdagangan kontrak pengguna. Ketika pengguna melakukan posisi panjang pada Bitcoin, itu setara dengan "menyewa" Bitcoin dari kolam; ketika melakukan posisi pendek, itu setara dengan menyewa stablecoin. Mekanisme ini memungkinkan kolam likuiditas untuk mendapatkan biaya untuk protokol, dan pendapatan akan didistribusikan kepada staker. Pengguna yang berpartisipasi dalam penambangan likuiditas tidak hanya dapat memperoleh bagian dari biaya perdagangan tetapi juga memiliki kesempatan untuk menerima imbalan token ASTER, sehingga berbagi dalam nilai pertumbuhan jangka panjang platform.
* Informasi ini tidak bermaksud untuk menjadi dan bukan merupakan nasihat keuangan atau rekomendasi lain apa pun yang ditawarkan atau didukung oleh Gate.
