Bagaimana Investor dengan Kekayaan Milyaran Membiayai Kehidupan Mereka dengan Bitcoin dan DeFi

Muncul tren baru dalam ekonomi global: investor ultra kaya yang memegang mayoritas aset kripto, alih-alih menjual aset digital mereka, justru mendapatkan batas kredit fleksibel dari platform keuangan terdesentralisasi (DeFi). Menurut survei yang dilakukan oleh Henley & Partners pada tahun 2025, jumlah miliarder kripto global meningkat sebesar 40% menjadi 241.700 orang. Tetapi, bagaimana kekayaan mereka digunakan untuk mendukung gaya hidup mewah? Karena bank tradisional sebagian besar tidak menerima aset kripto, para investor ini semakin beralih ke solusi DeFi.

“Nilai Rumah” Kini Dalam Kripto: Perkembangan Metode Pembiayaan

Dalam dunia investasi tradisional, klien kaya mendapatkan kredit yang dijamin dengan menyetor aset mereka—misalnya, sebuah properti di Swiss, vila di Miami, dan portofolio saham bernilai tinggi—kepada bank. Dengan begitu, mereka bisa mendapatkan kredit untuk musim ski di St. Moritz, dana untuk menghadiri Festival Film Cannes, atau menutupi biaya renovasi kapal mewah mereka.

Namun, situasinya berbeda bagi mereka yang memiliki kekayaan besar dalam mata uang kripto. Ketika mereka merasa pintu di lembaga keuangan tradisional tertutup, mereka beralih ke penyedia DeFi seperti Cometh. Pendiri Cometh, Jerome de Tychey, menjelaskan bahwa bagi orang yang sudah terbiasa dengan kripto, menaruh token Ethereum (ETH) di platform pinjaman seperti Aave untuk menarik stablecoin itu mudah, tetapi bagi mereka yang hanya mengamankan kekayaannya melalui investasi kripto dan memantaunya berkembang, hal ini tetap rumit.

Kredit Berjaminan DeFi: Kecepatan dan Anonimitas vs. Risiko Volatilitas

Kredit berjaminan (kredit Lombard) berfungsi baik di dunia keuangan tradisional maupun DeFi. Perbedaannya terletak pada kecepatan dan kemudahan. Kredit DeFi yang dijamin Bitcoin dapat diproses dalam 30 detik, sementara kredit Lombard yang diberikan melalui aset tradisional di bank khusus bisa memakan waktu hingga 7 hari.

Keuntungan lain dari kredit DeFi adalah anonimitasnya. Kredit tradisional memerlukan pemeriksaan kredit dan pengajuan pajak, sedangkan platform DeFi tidak memerlukan hal tersebut. Dalam sistem yang beroperasi berdasarkan prinsip “kode adalah hukum”, identitas peminjam tidak penting. Tetapi, kecepatan dan kebebasan ini memiliki harga. Aset kripto rentan terhadap risiko pihak lawan dan sangat volatil saat harga berfluktuasi. Jika harga Bitcoin ($78,61K) atau Ethereum ($2,43K) tiba-tiba turun, smart contract dapat secara otomatis menyita jaminan peminjam.

Namun, ketika sistem perbankan tradisional tidak mengakui kripto sebagai aset pinjaman, solusi DeFi mulai menjadi satu-satunya jalan keluar bagi para ultra kaya.

MiCA dan ISIN: “Pembiayaan Tradisional” dalam DeFi

Cometh adalah salah satu dari sedikit perusahaan di Prancis yang memperoleh lisensi MiCA (Pasar Kripto Aset). Tetapi visi perusahaan ini tidak terbatas di situ. Jerome de Tychey menjelaskan bahwa aset keuangan tradisional seperti saham, obligasi, dan derivatif dapat ditokenisasi menggunakan strategi DeFi. Misalnya, seorang investor yang memiliki saham Tesla dapat meminjam terhadap saham tersebut melalui token berbasis ISIN.

“Kami mewujudkannya melalui produk pinjaman khusus yang dapat diakses oleh siapa saja yang memiliki rekening komersial,” kata de Tychey. “Ini adalah salah satu cara untuk men-tokenisasi; sebenarnya, ini adalah ‘pembiayaan tradisional’ dalam DeFi.”

Dengan demikian, ekosistem DeFi secara perlahan mengintegrasikan instrumen keuangan tradisional, dan para investor ultra kaya dapat memanfaatkan portofolio kripto dan saham secara bersamaan untuk mendapatkan pinjaman. Melalui platform DeFi seperti Aave, Morpho, dan Uniswap, yang menyediakan likuiditas untuk bitcoin, ethereum, dan stablecoin, mereka membangun arsitek dari era keuangan baru ini.

Kesimpulannya, aset kripto kini bukan hanya alat spekulasi; melainkan juga menjadi cara nyata bagi investor dengan kekayaan miliaran untuk membiayai gaya hidup mereka.