金と銀は史上最高値を突破した後、技術的な調整を経験しています

2023年12月29日月曜日のセッションは、貴金属市場において重要な転換点を示しました。前回のセッションで金先物が4,584ドル/オンスに達し、銀が82.67ドル/オンスに触れた後、両者は米国市場の午後に大きく反落し、過去数年で最も顕著な下落を記録しました。

暴落の規模と市場のダイナミクス

2月満期の金先物は203.4ドル下落し、4,349.3ドル/オンスで取引を終えました。一方、3月銀先物は6.87ドル下落し、71.895ドル/オンスとなりました。この動きは、投機的なトレーダーの大量利益確定と、前のラリー中に存在した弱気の買い持ちポジションの閉鎖によって主に促進されました。

外部市場は混合したダイナミクスを示しました。ドル指数はわずかに上昇し、原油価格は約59.25ドル/バレルを維持、米国10年債の利回りは4.118%に位置しています。

テクニカル展望：調整かトレンド転換か？

短期的な観点から見ると、月曜日の反落は、依然として構造的な完全性を保つ広範な上昇トレンド内の調整を示しています。現時点では技術的なダメージは限定的ですが、今後2日間の価格動向が決定的となるでしょう。追加の売り圧力が続けば、より深刻な下降パターンが形成される可能性があります。一方、金と銀の先物が力強く反発すれば、今日の安値は現在の上昇運動内の新たなサポートレベルに変わるでしょう。

主要なテクニカルレベル：先物の重要ポイント

金先物 (2月):

• レジスタンス：4,400ドル (即時)、4,433ドル、史上最高値の4,584ドル
• サポート：4,316ドル (当日の安値)、4,300ドル、4,200ドル (重要なサポート)

銀先物 (3月): 日足チャートは明確な買い疲れのパターンを形成しており、史上最高値の82.67ドルから急激に下落した後、当日の最安値付近で終えています。これは短期的に下落への反転の可能性を示唆しています。

• レジスタンス：72.50ドル、73.00ドル、史上最高値の82.67ドル
• サポート：70.00ドル、69.00ドル、67.50ドルの重要サポート

時間の要因：今後48時間の重要性

トレーダーは火曜日と水曜日の始まりを注意深く監視すべきです。レジスタンスでの反発は、一時的な天井に達したことを確認させる可能性があり、重要レベルを上回る堅実なクローズは長期的な上昇運動の継続を強化します。

今後2日間の金先物の動きは、今後数週間の価格動向を左右する重要な要素となるでしょう。