Есть 10 000 долларов? Этот малоизвестный гигант в области медицинских устройств может сделать вас миллионером к 2036 году.

Intuitive Surgical (ISRG +0.40%) имеет огромный коэффициент цена-прибыль — 64. Medtronic (MDT +0.26%), конкурент в области медицинских устройств, имеет коэффициент P/E 26. Здесь есть возможность для долгосрочных инвесторов, которые мыслят десятилетиями, а не днями.

История da Vinci

Главная история о компании Intuitive Surgical заключается в том, что она является лидером в области хирургической робототехники благодаря своим хирургическим системам da Vinci. К концу 2025 года было установлено 11 106 систем da Vinci, что на 12% больше по сравнению с прошлым годом. При этом количество операций, выполненных с помощью систем da Vinci, выросло на 18% за тот же период. Очевидно, что спрос на роботов компании в медицинском сообществе и среди пациентов значительно растет.

Источник изображения: Getty Images.

Ключевой момент заключается в том, что только около 25% доходов компании поступает от продаж новых роботов. Остальное — это доходы от запчастей и услуг. Эти доходы, похожие на аннуитеты, являются настоящим движущим механизмом бизнеса, и их объем увеличивается с каждым новым проданным роботом da Vinci.

Возможности для Medtronic

Тем не менее, акции Intuitive Surgical сейчас довольно дорогие. Акции Medtronic торгуются по гораздо более привлекательной оценке. И важный момент — у Medtronic есть собственный хирургический робот под названием Hugo. Hugo пока не достиг такого же уровня развития, как система da Vinci, но он догоняет. А это означает, что у Medtronic есть значительный потенциал для роста.

Расширение

NYSE: MDT

Medtronic

Сегодняшние изменения

(0.26%) $0.25

Текущая цена

$96.90

Основные показатели

Рыночная капитализация

$124 млрд

Дневной диапазон

$96.75 - $97.50

52-недельный диапазон

$79.55 - $106.33

Объем торгов

37K

Средний объем

7.4М

Валовая маржа

59.59%

Дивидендная доходность

2.93%

Однако у Medtronic есть не только хирургический робот Hugo. Это одна из крупнейших и наиболее диверсифицированных компаний в области медицинских устройств в мире. Поэтому у нее есть прочная база для продвижения в области хирургической робототехники. И нет причин полагать, что она не сможет занять свою нишу рядом с Intuitive Surgical в быстрорастущем бизнесе хирургической робототехники. Особенно важно, что FDA одобрило Hugo для использования в США в конце 2025 года.

Вы получаете больше с Medtronic

Как уже отмечалось, бизнес Medtronic более диверсифицирован, чем у Intuitive Surgical. Однако вы получаете и другое. В отличие от Intuitive Surgical, Medtronic платит дивиденды, предлагая привлекательную доходность в 2.9%. И компания приближается к статусу Dividend King — всего несколько лет осталось до того, как ее ежегодный рост дивидендов достигнет 50 лет.

Инвестиция в 10 000 долларов в Medtronic позволит приобрести около 100 акций компании. По мере расширения базы установленных систем Hugo в течение следующих 10 лет, аналитики на Уолл-стрит могут начать присваивать акции более высокую оценку. Хотя она, возможно, не достигнет такой же высокой оценки, как у Intuitive Surgical, рост цены акций будет означать, что покупка сегодня принесет вам как доход, так и рост капитала.