Chỉ mới nghĩ về nơi tiềm năng thực sự của AI đang ẩn náu ngay bây giờ, và thành thật mà nói, những cơ hội tốt nhất không phải ở nơi mà phần lớn mọi người đang tìm kiếm.

Thấy đấy, mỗi thập kỷ hoặc hơn, một công nghệ biến đổi xuất hiện và định hình lại toàn bộ ngành công nghiệp. Lần này là AI sinh tạo, và chúng ta vẫn còn đủ sớm để các công ty hàng đầu trong hạ tầng và ứng dụng AI đang giao dịch với định giá hợp lý. Đó chính là điểm vàng.

Hãy để tôi phân tích ba chiến lược mà tôi thực sự thấy hợp lý:

Đầu tiên là Meta. Hầu hết mọi người bỏ qua cái này vì câu chuyện về metaverse không thành công, nhưng trò chơi AI của họ thực sự ấn tượng. Doanh thu quảng cáo tăng 21% trong chín tháng đầu năm 2025, và đó mới chỉ là bắt đầu. Họ đang xây dựng các đại lý AI tối ưu hóa chiến dịch quảng cáo cho các doanh nghiệp nhỏ, điều này sẽ mở ra một dòng doanh thu hoàn toàn mới. Điều làm họ nổi bật? Các thuật toán học máy của họ ngày càng trở nên đáng sợ tốt trong việc phù hợp quảng cáo với người dùng. Theo thời gian, AI sinh tạo có thể là chìa khóa để tăng cường tương tác và công cụ sáng tạo. Meta cũng đang đặt cược lớn—họ nói về hơn $100 tỷ đô la vốn đầu tư cho năm 2026. Vâng, điều đó sẽ gây áp lực lên lợi nhuận ngắn hạn, nhưng bức tranh dài hạn thì vững chắc. Cổ phiếu đang ở mức 22 lần lợi nhuận dự kiến, điều này cảm giác rẻ cho những gì họ đang xây dựng.

Tiếp theo là Salesforce. Nền tảng Agentforce của họ là thứ tôi thực sự hào hứng nhất. Đó là một hệ thống đại lý AI tự động hóa các nhiệm vụ sử dụng dữ liệu doanh nghiệp của bạn. Doanh thu định kỳ hàng năm của nền tảng này đã tăng 330% so với cùng kỳ trong quý gần nhất. Chắc chắn, nó bắt đầu từ một nền tảng nhỏ, nhưng tiềm năng là cực lớn. Ban lãnh đạo nói rằng khách hàng có thể tăng chi tiêu từ 200-300% sau khi áp dụng. Họ đã thấy ví dụ các doanh nghiệp nhân đôi chi tiêu của mình. Nếu Salesforce đạt mục tiêu doanh thu ($60 tỷ đô la vào năm 2030, biên lợi nhuận hoạt động 40%), đây có thể là một cú hit lớn. Giao dịch ở mức 19 lần lợi nhuận dự kiến, là điểm vào tốt cho các nhà đầu tư kiên nhẫn.

Và cuối cùng là TSMC—xương sống thực sự của cơn sốt AI. Họ chiếm 72% thị phần trong sản xuất chip cao cấp, và về cơ bản không có ai khác có thể sản xuất GPU hàng đầu và bộ tăng tốc AI quy mô lớn. Doanh số tăng 35,9% trong năm 2025 với biên lợi nhuận gộp đạt 59,9%. Ban lãnh đạo dự báo tăng trưởng doanh thu hợp chất 25% mỗi năm cho đến 2029, cao hơn so với dự báo trước đó là 20%. Họ cũng đang đầu tư mạnh—52-56 tỷ đô la trong vốn đầu tư năm nay. Khi TSMC đẩy mạnh về năng lực như vậy, nhu cầu đã được khóa chặt. Cổ phiếu đang ở mức 23 lần lợi nhuận dự kiến với tăng trưởng lợi nhuận trung bình trong khoảng giữa 20%. Đó là một món hời cho một công ty có sức mạnh định giá thực sự.

Điểm chung? Cả ba đều nằm trong vị trí dẫn đầu trong lĩnh vực AI với định giá hợp lý và con đường rõ ràng để tăng trưởng. Điều này hiếm có đến mức hiện tại đáng để chú ý.