嘉信理財警示:将投資组合配置1%-3%到BTC/ETH即可明显影响風險特征
Gate News消息,4月7日,美國金融巨頭嘉信理財(Charles Schwab)發布研究警示,即使在投資組合中僅分配1%-3%的資金到比特幣或以太坊,也可能顯著改變投資組合的整體風險特徵。研報指出,比特幣和以太坊歷史上均出現超過70%的跌幅,遠高於股票或債券波動水準,因此小額配置也能在市場波動期產生明顯影響。嘉信理財提出兩種加密資產配置方法:一是傳統投資組合理論法,依據預期收益、波動率和相關性分配;二是風險預算法,根據願意承擔的風險決定加密資產占比,將重點從回報轉向風險承受能力。