Galaxy Digital 推出 $100 百萬對沖基金策略，專注於加密貨幣和金融科技領域

Galaxy Digital，邁克·諾沃格拉茨（Mike Novogratz）專注於機構投資的數字資產投資平台，正進行一項戰略性回歸，成立一個1億美元的對沖基金，旨在利用加密貨幣和金融服務市場的波動性。該基金代表了一個有意識的轉型，結合了公司在數字資產和傳統金融領域的雙重專長，計劃於2026年第一季度開始運營。

基金結構與戰略資本配置

該對沖基金將實施雙重定位策略，使Galaxy Digital能夠通過多頭和空頭頭寸從價格的上升和下降中獲利。這種靈活的方式反映了基金應對不確定市場狀況的準備。資金部署將進行戰略性分配，30%用於加密貨幣代幣，其餘70%則投資於預計將受益於區塊鏈技術採用和監管演變的金融服務股票。

據該基金經理Joe Armao表示，這一配置反映了對基本市場演變中出現的機會的信心。該基金已經獲得家族辦公室、機構投資者和高淨值個人的支持，Galaxy Digital本身也以未披露的初始資本投入為該風險投資提供種子資金，展現了內部對策略的信心。

市場時機與結構性機會

現在的決策反映了Galaxy Digital對有利市場條件的分析。聯邦儲備可能降息以及機構採用數字貨幣的加速，營造了一個差異化投資策略能夠蓬勃發展的環境。這些宏觀條件與Galaxy Digital的評估一致，即傳統金融和加密貨幣行業都在經歷重大轉型，需積極的投資組合管理。

此時機也代表公司運營演變的經過深思的回應。約近十年前，諾沃格拉茨最初將Galaxy構想為純粹的對沖基金，隨後將公司轉向全面資產管理服務，這一策略證明成功。公司目前管理資產達170億美元，建立了執行複雜對沖基金策略的信譽和資本基礎。

營運擴展與基礎設施建設

除了基金的推出，Galaxy Digital還在大幅擴展其實體基礎設施。公司最近獲得德州電網運營商ERCOT的批准，將在其Helios數據中心園區新增830兆瓦的電力容量。這一擴展獲批是在完成一項必要的大負載互連研究後，彰顯公司支持區塊鏈和數字資產運營計算基礎設施的承諾。

公司的財務表現證明了其戰略方向的可行性，Galaxy Digital在2025年第三季度實現超過5億美元的利潤。這一盈利能力為新項目如對沖基金提供了資金和信心。

市場反應與戰略意涵

在數字資產股票受到更廣泛市場波動影響的背景下，Galaxy Digital的股價在近期交易中下跌了6.4%。儘管如此，對沖基金的推出表明管理層對中期市場動態的信心，以及主動管理者能夠把握被動投資者可能忽視的行業特定機會。

該基金不僅是一個產品推出，更象徵著Galaxy Digital向多策略投資平台的演變，能夠通過多樣化的金融工具服務於機構和高淨值客戶。通過結合在新興數字資產技術方面的深厚專業知識與傳統對沖基金的運營紀律，該公司正積極布局，捕捉科技與金融服務創新融合帶來的價值。