Banking-as-a-Service: Was es ist & wie man damit spielt

Banking-Dienstleistungen waren schon immer innerhalb der vertikal integrierten Strukturen von Banken eingeschlossen. Banken entwickeln eigenständig Finanzprodukte und -dienstleistungen, bieten sie den Verbrauchern an und interagieren mit ihnen. Dies hat sich trotz Veränderungen in den Kundenerwartungen, neuen Geschäftsmodellen, Wertschöpfung und Zielen der finanziellen Inklusion, die eine Explosion digitaler Dienste in verschiedenen Branchen ausgelöst haben, nicht geändert. Selbst wenn die Notwendigkeit besteht, Werte zu schaffen und zu handeln, engagieren sich diese Unternehmen umfassend und integrieren sich in die Produkte, Dienstleistungen und Verfahren der Banken. Banking-as-a-Service, kurz BaaS, gewinnt zunehmend an Popularität, da der Bedarf an einfacher Nutzung finanzieller Dienste innerhalb von Organisationen wächst.

BaaS ist ein End-to-End-Verfahren, das Dritten wie FinTechs, Nicht-FinTechs, Entwicklern und anderen Unternehmen den Zugriff auf verschiedene Finanzdienstleistungen ermöglicht, ohne sie von Grund auf neu entwickeln zu müssen. Über APIs erlaubt BaaS Dritten, mit den Kernsystemen der Finanzdienstleister zu interagieren, um eine Banking-Infrastruktur aufzubauen. Es zielt darauf ab, die Fähigkeiten Dritter mit denen der Finanzdienstleister zu einer vollständigen Lösung zu verbinden. Auf der regulierten Infrastruktur der Banken können Dritte mit BaaS-APIs ihre eigenen Banking-Lösungen entwickeln.

Kurz gesagt, BaaS erleichtert die Verteilung von Bankprodukten und -dienstleistungen durch Dritte. BaaS-Produkte ermöglichen neue, maßgeschneiderte Angebote und beschleunigen deren Markteinführung, indem sie Nicht-Banking-Unternehmen mit regulierter Finanzinfrastruktur verbinden. Diese modernen Finanzangebote mit Elementen von Spezifizität und Agilität verdrängen bestehende Produkte und zerlegen dabei viele lukrative Komponenten der traditionellen Wertschöpfungskette im Bankwesen.

Alles rund um BaaS

BaaS wird durch die nahtlose Integration von Finanzprodukten und -dienstleistungen in andere Verbraucheraktivitäten ermöglicht, häufig auf digitalen Plattformen, die nicht im Finanzbereich tätig sind. Verbraucher nutzen diese Plattformen zunehmend, um Dienste wie E-Commerce, Reisen, Einzelhandel, Gesundheit und Telekommunikation zuzugreifen. Daher kann ein Nicht-Finanzunternehmen Finanzprodukte unter seiner Marke anbieten, sodass Kunden glauben, sie kaufen bei diesem Unternehmen, obwohl das Finanzprodukt von einer Finanzinstitution bereitgestellt wird. Eine Finanzinstitution kann hierfür eine Plattform auf Basis der neuesten, kostengünstigen, skalierbaren, cloud-nativen Technologie aufbauen, was ihre Kosten für die Kundenbetreuung senkt.

BaaS ist eine vielversprechende Chance für Finanzinstitute, mehr Kunden zu deutlich geringeren Kosten zu gewinnen. Die veraltete Technologie und die Methoden des traditionellen Bankwesens sind teuer. Hierbei sind die Kundenakquisitionskosten in der Regel höher, doch mit einem neuen, grünen BaaS-Technologie-Stack können diese erheblich gesenkt werden.

Distributoren können ihre Einnahmequellen mit günstigen Margen durch das Angebot finanzieller Lösungen an Kunden steigern. Zudem können sie ihre Beziehungen zu Einzelhandels- und KMU-Kunden festigen und Cross-Selling-Möglichkeiten nutzen.

Wie groß ist die BaaS-Chance?

BaaS eröffnet unzählige Möglichkeiten und legt den Grundstein für Embedded Finance.

Ohne Zweifel wird das gesamte Ökosystem der Finanzdienstleistungen von der Implementierung von BaaS profitieren. Es wird bald so einfach sein, regulierte Produkte in die Customer Journey zu integrieren wie das Einrichten eines Social-Media-Accounts. Laut Finastra wird der globale BaaS-Markt, der Banken, Vermögensverwaltungsfirmen, Versicherer und Startups umfasst, die unterstützende Technologien anbieten, aber keine eigenen Finanzlösungen, bis 2030 einen Wert von 7 Billionen US-Dollar erreichen.

Laut Schätzungen von Finastra haben bereits 85 % der Führungskräfte BaaS-Lösungen implementiert oder planen, diese in den nächsten 12 bis 18 Monaten einzusetzen. Besonders im Bereich SME-Kredite und Treasury/FX-Dienstleistungen wird in den nächsten drei Jahren mit dem größten Wachstum und der höchsten Nachfrage gerechnet, vor allem in den Branchen Banking und Gesundheitswesen, obwohl Point-of-Sale-Finanzierungen im Bankensektor um 104 % steigen sollen. Eine aktuelle Analyse zeigt, dass Enabler, bestehend aus großen Tech-Unternehmen und FinTechs, in den nächsten drei Jahren das stärkste Wachstum verzeichnen werden, deutlich über den Wachstumsraten von Anbietern und Distributoren. Zudem werden wahrscheinlich neue Monetarisierungsmethoden aus der Perspektive von Distributoren, Anbietern und Enablern für den Erfolg von BaaS entstehen.

Wie kämpfen die etablierten Akteure zurück?

Etablierte Finanzinstitute leiden unter der Unterauslastung ihrer technischen Ressourcen und den hohen Betriebskosten ihrer Infrastruktur. Mehrere Nicht-Finanzdienstleister haben sich durch die Digitalisierung ihrer Organisationsstrukturen und Vertriebswege wieder erholt, um Kunden innovative Finanzdienstleistungen zu äußerst niedrigen Preisen anzubieten. Es gibt zunehmend Bestrebungen, alte Systeme zu modernisieren und moderne Finanzdienstleistungen anzubieten, um wettbewerbsfähig zu bleiben.

Etablierte Akteure riskieren, Umsätze an Wettbewerber oder FinTechs zu verlieren, die digitale Plattformen nutzen, um ihre Produktverteilung und Kundenreichweite zu erweitern und ihr Partner-Ökosystem (wie Online-Händler, Gesundheitsdienstleister und Telekommunikationsunternehmen) zu nutzen, um neue Finanzdienstleistungen zu innovieren. Zudem wächst die Zahl der Challenger-Banken, die dies zu einem Bruchteil der Kosten der etablierten Banken tun und ihnen Konkurrenz machen.

Einige Tech-Unternehmen haben Banklizenzen beantragt, um ihre BaaS-Plattformen an Distributoren anzubieten, die Finanzprodukte an ihre Kunden verkaufen möchten. So hat beispielsweise eine große Digitalbank in China eine jährliche Kundenkosten von nur 0,6 US-Dollar, verglichen mit den üblichen Kosten eines etablierten Bankinstituts von über 20 US-Dollar. Die Verbreitung von B2B-FinTech-Firmen senkt ebenfalls die Kosten. Markttrends der letzten fünf Jahre zeigen, dass Plattformanbieter die etablierten Finanzinstitute deutlich übertreffen, was die aufkommenden Wettbewerbsprobleme für Finanzinstitute verdeutlicht.

Diese Maßnahmen stellen eine potenzielle Bedrohung für die Wettbewerbsvorteile der Etablierten dar, wie den Erhalt einer regulatorischen Lizenz, die Fähigkeit, Bargeld über Filialen zu verwalten, und eine bekannte, vertrauenswürdige Finanzmarke. Einige traditionelle Finanzinstitute investieren Milliarden, um ihre bestehenden Geschäftsstrukturen zu digitalisieren und so ihre Konkurrenz zu bekämpfen. Es kann jedoch für Unternehmen lohnender sein, neue Modelle wie BaaS zu starten, indem sie ihre Produkte in andere Plattformen integrieren. Wenn Unternehmen ihre bestehende Technologie nicht aktualisieren können, um ähnliche, attraktive Wirtschaftlichkeitskennzahlen zu erreichen, müssen sie BaaS-Plattformen von Grund auf neu aufbauen. Einige etablierte Institute haben bereits begonnen, Finanzdienstleistungen anzubieten, wie Kreditlinien für Kunden beim Kauf bestimmter Waren, und haben Partnerschaften mit FinTechs geschlossen, um eigene BaaS-Systeme zu starten.

Was bringt die Zukunft?

Mit der Weiterentwicklung und Reife des BaaS-Modells werden immer mehr Akteure den Wert erkennen, den es bieten kann. Die Teilnehmer sollten eine Wettbewerbsanalyse durchführen, um Schwachstellen in der BaaS-Wertschöpfungskette zu identifizieren, Maßnahmen zu ergreifen und Lücken zu schließen. Es wird erwartet, dass sich die Betriebsmodelle der Akteure verändern, wenn sie entscheiden, zu entwickeln, zu kaufen oder zusammenzuarbeiten, um das BaaS-Ökosystem zu unterstützen, was zu einer strategischen Neuausrichtung führen wird. Die Akteure im Ökosystem müssen von Anfang an eine transformative Denkweise entwickeln, um eine BaaS-Mentalität zu etablieren. Der Erfolg zukünftiger BaaS-Implementierungen wird davon abhängen, zentrale Herausforderungen anzugehen und eine Roadmap sowie einen Zeitplan zu erstellen.

BaaS wird in den kommenden Jahren Finanzressourcen mit digitalen Technologieplattformen verbinden, um Volkswirtschaften und die meisten Branchen zu transformieren. Ein BaaS-Unternehmen ist skalierbar und flexibel, was es ideal macht, um neue Märkte zu erschließen und zu expandieren. Distributoren können Finanzdaten nutzen, um das Verbraucherverhalten besser zu verstehen und neue Einnahmequellen mit attraktiven Margen zu entwickeln.