Resumen
El sistema inteligente de control de riesgos de Gate proporciona a los gestores de activos capacidades integrales de gestión de riesgos. Al monitorear métricas clave en tiempo real (como el tamaño del fondo, el valor liquidativo [NAV], el drawdown (caída), la exposición de la posición y el apalancamiento) y combinarlas con reglas flexibles basadas en umbrales, el sistema permite alertas de riesgo e intervenciones automatizadas para garantizar una operación segura y conforme a las normas.
Establecer un marco de control de riesgos sólido no es solo un requisito para la distribución de productos, sino también una forma eficaz de proteger los intereses de los inversores. Un mecanismo de gestión de riesgos sistemático puede minimizar los riesgos de inversión, aumentar la confianza de los inversores y proporcionar un sólido respaldo a la distribución exitosa de los productos.
Este artículo presenta de forma detallada las funciones principales y los métodos de configuración del monitoreo de riesgos de mercado.
Definición de monitoreo de riesgos
El monitoreo de riesgos es un proceso de seguimiento en tiempo real, análisis cuantitativo y gestión proactiva de los diversos riesgos de mercado que surgen durante la operación de inversión de los productos de gestión de activos.
Los gestores de fondos y de activos supervisan constantemente 11 indicadores clave 24/7, mediante reglas y umbrales de riesgos predefinidos, entre los que se incluyen el tamaño del fondo, el valor liquidativo, el drawdown (caída)), la exposición y el apalancamiento. Cuando cualquier métrica cumple con las condiciones de activación predefinidas, el sistema notifica de inmediato al gestor y aplica automáticamente medidas de restricción de acuerdo con la estrategia de control de riesgos, mitigando eficazmente los riesgos potenciales.
Métricas de riesgo
El sistema admite el monitoreo en tiempo real y la configuración de reglas para las siguientes 11 métricas principales:
Tamaño del fondo (moneda base): NAV del producto denominado en la moneda de liquidación.
Tamaño del fondo (USDT): NAV del producto denominado en USDT.
Participaciones: número total de unidades del producto.
NAV por unidad: valor liquidativo por unidad.
Drawdown del NAV en 24 h: caída máxima (drawdown) del NAV por unidad en las últimas 24 horas.
Valor de exposición: exposición al riesgo ponderada por dirección, incluido el apalancamiento.
Ratio de exposición: relación entre la exposición de la posición y el NAV del producto.
Valor total de la posición: valor nocional total de todas las posiciones, independientemente de su dirección.
Ratio de apalancamiento: múltiplo de apalancamiento real usado por el producto.
Valor de posición en tokens menores: valor total de las tenencias en tokens de baja liquidez y pequeña capitalización.
Ratio de posición en tokens menores: relación entre las tenencias de pequeña capitalización y el NAV del producto.
Guía de configuración de reglas de control de riesgos
Pasos de configuración
Paso 1:
Ve a [Monitor de riesgos] - [Ajustes de alerta] y haz clic en [Crear nuevo monitor].
Paso 2:
Selecciona el producto para el cual deseas configurar el monitoreo.
Paso 3:
Activa el monitoreo, configura las reglas y confirma los ajustes. Puedes seleccionar canales de notificación como Telegram.
Crear un bot de Telegram
Cómo configurar un bot de Telegram para gestores
Como gestor, primero tienes que crear tu propio bot de Telegram, obtener el token de API y el ID del chat, y luego configurarlos en el sistema de gestión de activos Gate.
Paso 1: Crear un bot de Telegram
- Busca e inicia @BotFather
Busca a @BotFather en Telegram (busca la cuenta verificada con el check azul) y toca en "Empezar" para iniciar la conversación.
- Crea un nuevo bot
Escribe o toca el comando /newbot en el chat:
- Nombre: Introduce el nombre que se mostrará de tu bot (por ejemplo, "Alertas de control de riesgos de Gate").
- Nombre de usuario: introduce un nombre de usuario único. Debe terminar en "bot" (ej. GateRiskControl_bot) y no debe coincidir con ningún nombre de usuario ya existente.
- Obtén el token de la API
Tras crearlo correctamente, BotFather te enviará un mensaje con el token de la API HTTP. El formato es similar a: 123456789: ABCdefGHIjklMNOpqrsTUVwxyz
Paso 2: Obtener el ID de chat
- Obtén el ID de chat: inserta tu token de la API en la siguiente URL reemplazando {{token}}: https://api.telegram.org/bot{{token}}/getUpdates.
Abre el enlace en tu navegador y localiza el "Chat ID" en la respuesta.
Paso 3: Configurar en el sistema de gestión de activos de Gate
- Ve a la página de [Crear nuevo monitor] y selecciona Telegram como vía de notificación.
- Introduce la siguiente información:
- Token: pega el token de la API obtenido de @BotFather.
- Chat ID: pega el ID de chat que obtuviste.
Efectos de las acciones de activación
Solo notificación
Se enviará una notificación a través de las vías configuradas.
Prohibición de trading
Se activa una notificación y se restringen todos los permisos de trading para el producto.
Prohibición de compra y apertura de posiciones
Se activa una notificación.
En el Modo margen con varias monedas, solo se permiten reembolsos.
En el trading de spot, solo se permite la compra de la moneda base o USDT.
En el trading con margen cruzado, solo se permiten las operaciones de venta para cerrar posiciones.
En el mercado de futuros, solo se permiten las operaciones de compra para cerrar.
Cómo eliminar las restricciones
Método 1: Eliminación automática
Cuando las métricas de riesgo retroceden y dejan de cumplir las condiciones de activación, el sistema elimina las restricciones automáticamente.
Método 2: Eliminación manual
El gestor puede ver y eliminar las restricciones activas en [Eventos de alerta].
Preguntas frecuentes
1. ¿Cómo se pueden restaurar rápidamente los permisos de trading tras activarse una restricción de riesgo?
- Reducir exposición: cierra posiciones activamente para bajar el apalancamiento. Las restricciones se levantarán automáticamente cuando las métricas vuelvan a niveles seguros.
- Añadir margen: deposita fondos para aumentar el NAV, reduciendo así el apalancamiento y el drawdown.
- Solicitar eliminación manual: solicita la eliminación manual en la sección [Eventos de alerta].
- Esperar eliminación automática: si las condiciones del mercado mejoran y las métricas se recuperan, el sistema levantará las restricciones automáticamente.
2. ¿Cómo evitar activaciones falsas de las restricciones de control de riesgos?
- Establece umbrales razonables: configúralos basándote en datos históricos y en las características de tu estrategia para evitar ajustes excesivamente estrictos.
- Usa reglas por niveles: configura tanto reglas de advertencia (solo notificación) como reglas de restricción (aplicación efectiva).
Activa las notificaciones de Telegram: responde a las advertencias a tiempo y ajusta tus posiciones antes de que se activen las restricciones. - Revisa los registros con regularidad: analiza las causas de las falsas alarmas y optimiza los ajustes de los umbrales.
Evalúa antes de realizar operaciones grandes: valora el impacto en las métricas de riesgo antes de abrir posiciones de gran tamaño.
3. ¿Se pueden configurar varias reglas de control de riesgos al mismo tiempo?
Sí. Se pueden establecer múltiples reglas de control de riesgos para el mismo producto con el fin de monitorear diferentes métricas. Cuando se active cualquier regla, se ejecutará la acción de restricción correspondiente.
El contenido aquí proporcionado es solo para fines de referencia y educativos, y no constituye asesoramiento financiero, de inversión, comercial ni legal, ni constituye una oferta o solicitud para comprar o vender activos digitales. Gate no realiza declaraciones ni garantías, expresas o implícitas, sobre la exactitud, integridad o actualidad de la información contenida en este documento. Las características del producto, interfaces, normas y estructuras de tarifas pueden actualizarse o modificarse en cualquier momento. Consulta los comunicados más recientes y la información que aparece en la plataforma de Gate para obtener los detalles más precisos.
Las inversiones en activos digitales implican un riesgo significativo y los precios pueden fluctuar considerablemente. Podrías perder la totalidad de tu inversión. Toma decisiones con cautela en función de tu situación financiera y tolerancia al riesgo, una vez que hayas comprendido plenamente los riesgos asociados. Si es necesario, te recomendamos consultar con un asesor financiero o legal independiente.
Para más información sobre los posibles riesgos, consulta la Divulgación de riesgos y el Acuerdo de usuario de Gate.
