Un aperçu transfrontalier réalisé par BVNK et YouGov montre que les stablecoins passent d’un usage de niche dans les portefeuilles crypto à une adoption grand public pour la paie et les dépenses quotidiennes. L’enquête en ligne, menée en septembre et octobre 2025 auprès de 4 658 adultes détenant ou prévoyant d’acquérir des cryptomonnaies dans 15 pays, révèle une volonté générale d’utiliser des pièces indexées sur le dollar et l’euro pour les revenus, les transferts et les achats. Parmi les principaux résultats, on note que 39 % reçoivent déjà des revenus en stablecoins, 27 % les utilisent pour les paiements quotidiens, et la moyenne des détentions s’élève à environ 200 dollars à l’échelle mondiale, atteignant environ 1 000 dollars dans les économies à revenu élevé. Les données indiquent également une forte demande pour l’accès aux portefeuilles via les banques ou les fintechs, ainsi que pour l’utilisation de cartes de débit associées.
Principaux enseignements
39 % des répondants déclarent percevoir des revenus en stablecoins, et 27 % les utilisent pour leurs transactions quotidiennes, ce qui marque une évolution d’un trading spéculatif vers une utilisation fonctionnelle pour la paie.
Les répondants détiennent en moyenne environ 200 dollars en stablecoins dans le monde, tandis que dans les économies à revenu élevé, la moyenne approche 1 000 dollars, ce qui indique un potentiel d’épargne significatif pour les utilisateurs plus aisés.
77 % envisageraient d’ouvrir un portefeuille stablecoin auprès de leur banque ou fintech principale, et 71 % manifestent un intérêt pour une carte de débit liée pour dépenser leurs stablecoins, ce qui souligne le rôle potentiel clé des institutions financières traditionnelles.
Les personnes percevant des revenus en stablecoins indiquent que ces derniers représentent en moyenne environ 35 % de leurs gains annuels ; les transferts transfrontaliers en stablecoins permettent d’économiser environ 40 % de frais par rapport aux méthodes de transfert traditionnelles.
La possession est plus élevée dans les économies à revenu faible ou intermédiaire, l’Afrique affichant la plus forte adoption à 79 %, soulignant une tendance régionale vers des paiements numériques rentables.
Contexte du marché : Ces résultats interviennent dans un contexte de réglementation accrue et d’adoption par les entreprises des stablecoins. Aux États-Unis, la loi GENIUS façonne le débat politique sur les stablecoins et la finance intégrée, tandis qu’en Europe, le règlement Markets in Crypto-Assets (MiCA) stimule des cas d’usage conformes pour les salaires et les règlements transfrontaliers. Par ailleurs, le marché des stablecoins a connu une croissance significative, atteignant environ 307,8 milliards de dollars de capitalisation totale, contre environ 260,4 milliards de dollars à la mi-2024, ce qui témoigne d’une montée en puissance et d’une volonté croissante d’utiliser ces monnaies numériques à des fins non spéculatives.
Un porte-parole de BVNK a souligné que l’étude visait à éclairer les modes d’utilisation chez les utilisateurs actuels et potentiels de crypto, plutôt qu’à mesurer une adoption large de la population. Les répondants tendent à diversifier leurs stablecoins indexés sur le dollar ou l’euro plutôt que de se limiter à un seul émetteur, ce qui suggère une préférence pour une gestion multi-tokens de la liquidité. En ce qui concerne la gestion de ces actifs, 46 % privilégient les échanges, suivis par les applications de paiement crypto (comme PayPal ou Venmo) à 40 %, et les portefeuilles mobiles à 39 %. Seule une minorité—13 %—préfère les portefeuilles matériels pour la garde.
BVNK, une société basée à Londres fondée en 2021, a construit son activité autour d’une infrastructure de paiement facilitée par stablecoins pour les entreprises. En juin, elle a noué un partenariat avec Highnote, basé à San Francisco, pour introduire un financement basé sur les stablecoins pour les programmes de cartes de finance intégrée, marquant une volonté plus large d’intégrer les actifs numériques dans les services financiers quotidiens. La collaboration vise à fluidifier les flux de financement pour les programmes de cartes utilisant les stablecoins comme moyen de règlement, réduisant ainsi les frictions pour les commerçants et les employeurs.
Un récit d’écosystème émerge autour de la paie et des paiements transfrontaliers. Aux États-Unis, la loi GENIUS a accéléré les discussions sur la possibilité de payer les salaires en actifs numériques dans un cadre réglementaire, tandis qu’en Europe, le cadre MiCA pousse les fournisseurs à des divulgations transparentes et à une protection renforcée des consommateurs. La combinaison de la clarté réglementaire et de l’expérimentation par les entreprises accélère l’adoption des stablecoins dans les processus de paie et les règlements transfrontaliers, car les entreprises recherchent des cycles de règlement plus rapides et des coûts plus faibles. La stabilité intrinsèque des pièces indexées en fait des moyens plus fiables pour le paiement des salaires et les remboursements que les crypto-actifs traditionnels, souvent sujets à une volatilité accrue.
Au-delà de la paie, le marché progresse vers des intégrations réglementées et de niveau entreprise. Par exemple, Deel a annoncé le 11 février qu’il commencerait à proposer des paiements de salaires en stablecoins via une collaboration avec MoonPay, en commençant par les travailleurs du Royaume-Uni et de l’Union européenne, puis en étendant à ceux des États-Unis. Selon cet accord, les employés peuvent choisir de recevoir une partie ou la totalité de leur salaire en stablecoins dans des portefeuilles non custodiaux, MoonPay se chargeant de la conversion et du règlement sur la chaîne, tandis que Deel continue de gérer la paie et la conformité. MoonPay est positionné comme la passerelle d’entrée pour les conversions en stablecoins dans ce cadre.
Du côté des entreprises, le rythme de consolidation se poursuit. Paystand a récemment acquis Bitwage, une plateforme spécialisée dans les paiements transfrontaliers en stablecoins, ce qui élargit le réseau de paiements B2B de Paystand pour les règlements en actifs numériques et les opérations de change. Paystand indique que son réseau a déjà traité plus de 20 milliards de dollars en volume de paiements, témoignant d’une demande croissante des entreprises pour des règlements et une gestion de liquidités en stablecoins. Cette opération montre que les back-offices des entreprises considèrent de plus en plus les stablecoins comme une couche de règlement légitime et évolutive, plutôt que comme un simple véhicule spéculatif.
Si la stabilité de prix stricte des stablecoins—liés 1:1 aux monnaies fiat comme le dollar ou l’euro—répond aux préoccupations de volatilité pour les paiements, la recherche laisse aussi entrevoir une diversification continue. Les répondants indiquent une tendance à détenir plusieurs stablecoins plutôt qu’un seul émetteur, ce qui pourrait compliquer la conformité et la gestion de la liquidité pour les institutions servant d’intermédiaires d’entrée et de sortie pour les utilisateurs ordinaires. Les données de DefiLlama confirment cette tendance : le secteur des stablecoins a rapidement atteint plusieurs centaines de milliards de dollars de capitalisation, soulignant que ces monnaies ne sont plus périphériques au marché crypto mais deviennent centrales dans les réseaux de paiement et les écosystèmes de transferts transfrontaliers.
À mesure que cette évolution se poursuit, des questions subsistent quant à la vitesse d’adoption par le grand public et aux garde-fous réglementaires qui façonneront la viabilité à long terme. La loi GENIUS et le cadre MiCA ne concernent pas seulement la protection des consommateurs ; ils visent à permettre des cas d’usage conformes et bancables pour les actifs numériques dans la paie, les avantages sociaux et les règlements d’entreprise. La montée en puissance des stablecoins axés sur la paie pourrait notamment aider les travailleurs de régions à accès bancaire limité et à coûts élevés de transferts à participer plus pleinement à l’économie numérique, tout en offrant aux employeurs une méthode de règlement plus économique et traçable.
À suivre
Les évolutions réglementaires autour de la loi GENIUS et de l’approche américaine concernant les stablecoins comme instruments de paie (mises à jour du calendrier et éventuelles modifications).
L’avancement de la mise en œuvre de MiCA en Europe et la façon dont les institutions financières intègrent les stablecoins dans la paie et les règlements transfrontaliers dans ce cadre.
Le déploiement par Deel de la paie en stablecoins au Royaume-Uni/UE puis aux États-Unis, avec des indicateurs d’adoption et de participation des employés.
L’intégration continue de Bitwage par Paystand et l’adoption plus large des règlements en stablecoins de niveau entreprise dans les réseaux B2B mondiaux.
Les variations régionales dans la possession de stablecoins, notamment en Afrique et dans d’autres marchés émergents, et leur influence sur l’acceptation par les commerçants et l’adoption des portefeuilles.
Sources & vérification
Méthodologie de l’enquête BVNK-YouGov : enquête en ligne menée en septembre–octobre 2025 dans 15 pays auprès de 4 658 répondants détenant ou prévoyant d’acquérir des cryptomonnaies.
Résultats de l’enquête sur les revenus en stablecoins, leur usage quotidien et la détention moyenne, notamment les chiffres 39 %/27 % et la moyenne mondiale de 200 dollars (élevée à environ 1 000 dollars dans les économies à revenu élevé).
Données sur l’adoption bancaire/fintech : 77 % envisageraient d’ouvrir un portefeuille stablecoin auprès de leur banque ou fintech principale ; 71 % intéressés par une carte de débit liée.
Mouvements dans le secteur des entreprises : pilotes de paie en stablecoins de Deel avec MoonPay ; acquisition de Bitwage par Paystand et son impact sur les règlements transfrontaliers.
Contexte réglementaire et taille du marché : références à la loi GENIUS et à MiCA, ainsi que données de capitalisation de marché des stablecoins de DefiLlama.
Les stablecoins passent des portefeuilles à la paie : comment une enquête mondiale cartographie cette évolution
Le récit de ce rapport met en lumière une évolution pragmatique dans la manière dont les gens interagissent avec les actifs numériques. Les stablecoins sont de plus en plus perçus non comme un instrument spéculatif, mais comme un outil pratique pour gagner, payer et transférer de l’argent à l’échelle internationale. Sur l’échantillon de 4 658 personnes, une part importante perçoit déjà des revenus en stablecoins, et une part croissante les utilise pour leurs paiements courants. La conséquence pour les commerçants est tout aussi significative : plus de la moitié des détenteurs de crypto ont effectué des achats précisément parce qu’un commerçant accepte les stablecoins, et la propension à dépenser en stablecoins atteint 60 % dans les marchés émergents. Cela suggère une boucle de rétroaction où la demande des consommateurs pour le paiement par stablecoin peut encourager une adoption plus large par les commerçants, et ainsi stimuler la demande pour des passerelles conformes, évolutives, et accessibles.
Du point de vue bancaire et fintech, ces données laissent entrevoir une possible réorientation de la conception des produits. Si 77 % des répondants envisagent d’ouvrir un portefeuille stablecoin auprès d’une banque ou fintech, et 71 % souhaitent une carte de débit liée, les acteurs traditionnels pourraient répondre par des portefeuilles réglementés, une garde assurée et des rails de règlement fluides, réduisant ainsi les frictions pour la rémunération et la paie transfrontalière. La part significative de revenus déjà perçus en stablecoins indique un avenir où les fournisseurs de paie, les plateformes de gestion de la paie et les banques co-créeront des écosystèmes de rémunération pouvant fonctionner dans le cadre réglementaire tout en offrant des règlements on-chain lorsque cela est pertinent. La collaboration de BVNK avec Highnote pour intégrer le financement en stablecoins dans les programmes de cartes illustre cette convergence, en alignant cartes d’entreprise et liquidité en stablecoins comme un élément fondamental de la finance intégrée.
Au-delà de la paie, cette dynamique concerne aussi la conformité réglementaire. La loi GENIUS et le cadre MiCA encouragent la transparence, la protection du consommateur et un traitement fiscal et comptable clair pour l’utilisation des stablecoins dans la rémunération et les règlements transfrontaliers. Dans ce contexte, les investissements opérationnels et technologiques—comme la paie en stablecoins de Deel via MoonPay ou l’acquisition de Bitwage par Paystand—illustrent une tendance plus large où les entreprises repensent la manière dont les actifs numériques peuvent soutenir des opérations financières évolutives et conformes. Les données soulignent aussi une dimension géographique : la possession et l’usage sont plus élevés en Afrique et dans d’autres économies à revenu faible ou intermédiaire, ce qui laisse penser que les stablecoins pourraient jouer un rôle clé dans l’expansion de l’accès financier dans des régions où les infrastructures traditionnelles sont coûteuses ou fragiles.
À mesure que le marché se développe, l’importance de données solides et vérifiables s’accroît. La capitalisation de marché des stablecoins, estimée à environ 307,8 milliards de dollars par DefiLlama, confirme que ces monnaies numériques ont dépassé leur perception initiale de véhicules spéculatifs pour devenir une composante essentielle des réseaux de paiement—règlement, transfert et paie—où la rapidité, le coût et la conformité réglementaire sont cruciaux. Bien que le chemin vers une adoption grand public complète reste inégal selon les régions et les actifs, la convergence entre demande des consommateurs, infrastructure d’entreprise et clarté réglementaire dessine une trajectoire crédible pour que les stablecoins deviennent une partie intégrante de la vie financière quotidienne. Pour les acteurs—qu’il s’agisse d’individus percevant en monnaies numériques, de commerçants cherchant à réduire la friction des paiements, ou d’institutions bâtissant la prochaine génération de finance numérique conforme—cette enquête offre une cartographie des lieux où la confiance, la commodité et la politique s’alignent pour libérer une valeur concrète dans le monde réel.
Cet article a été initialement publié sous le titre Stablecoins Gagnent du Terrain pour les Salaires et les Dépenses Quotidiennes, Rapport BVNK sur Crypto Breaking News — votre source fiable pour l’actualité crypto, Bitcoin et blockchain.
