GateはAsterを発表: 分散化永久取引所ユーザーガイド

Aster: クロスチェーン永久契約取引の革新者

Aster (ASTER) は上昇しており、暗号市場で高く評価されている分散化された永続的取引所（perp DEX）となっています。初心者向けに使いやすいインターフェースを提供しながら、プロのトレーダー向けの高度な機能も備えています。新世代の分散化取引所として、Aster はスポットと永久契約取引グローバルなワンストップオンチェーントレーディングプラットフォームを作成することを目指しています。Aster取引所の特徴には、その独自のクロスチェーントレーディング機能、MEV保護メカニズム、そして包括的な取引ツールが含まれます。Asterの開発の軌跡は、2021年に設立されたApolloXに遡ることができ、当初は「オフチェーンマッチング + オンチェーン決済」のハイブリッドアーキテクチャを採用し、中央集権型取引所のスムーズな体験と分散型金融の資産自己管理の利点を組み合わせることを目指していました。従来の永久契約DEXプラットフォームと比較して、Asterのコア機能は「トランザクションロジックが完全にオンチェーン」—ユーザーの注文の出し方から取引の実行までの全てのステップがオンチェーンで完了し、取引の透明性とセキュリティが大幅に向上し、中央集権型取引所が直面する可能性のある資金の不正流用リスクを効果的に回避し、ユーザーに真に信頼できる取引環境を提供します。

Gateの戦略的なレイアウト：なぜDEX市場に参入するためにAsterを選ぶのか

GateはAsterと提携し、そのプラットフォームでの立ち上げを決定しました。これは、分散化金融の未来に向けたGateの戦略的ビジョンを反映しています。近年、デリバティブDEXセクターは急速に発展し、市場資本総額は20億ドルを超え、総DeFi市場キャップの約7.9%を占めています。現在、デリバティブ取引市場は中央集権型取引所が支配しており、DEXは総取引量のわずか3%を占めていますが、DeFi SummerやFTXのようなイベントの到来により、永続契約DEXプラットフォームの急速な発展の時代が訪れました。Gate取引所でのAsterの立ち上げは、この発展トレンドに合致した戦略的な動きです。競争環境に関して、データは、オンチェーンデリバティブ取引のほぼ90%がLayer 2で行われていることを示しており、オーダーブックDEXのパフォーマンスは流動性プール型を大幅に上回っています。dYdXの市場キャップは3億3900万ドルで、デリバティブDEXの総市場キャップの3分の1を占めていますが、Asterはその革新的な技術アーキテクチャと使いやすいインターフェースにより急速に成長しています。GateがAsterをDEX市場レイアウトの重要な要素として選択したことは、今後の分散型永続契約取引発展の可能性を認識していることを示すとともに、「金融の国境なき」方向へのGateの戦略的な方針を反映しています。

最大1001倍のレバレッジ：アスター取引機能の完全分析

Asterはトレーダーに非常に柔軟なレバレッジ取引オプションを提供しており、最大1001倍のレバレッジをサポートしており、他の類似プラットフォームを大きく上回っています。この強力な機能により、プロのトレーダーは高リスク・高リターンの戦略を実行することができます。他のパーペチュアルコントラクトDEXプラットフォームと比較して、Asterのレバレッジの利点は顕著です:

Asterでの取引の際、ユーザーはレバレッジ倍率を柔軟に選択し、リスクの好みに応じて調整できます。たとえば、50倍のレバレッジで取引する場合、ユーザーは実際の取引額の1/50をマージンとして投資するだけで済みます。具体的な計算式は次の通りです:

必要なマージン = 取引額 / レバレッジ比率

10,000 USDTの取引のためにBTC永続契約を例にとると、50倍のレバレッジを使用する場合:
必要なマージン = 10,000 USDT / 50 = 200 USDT

これは、ユーザーが200 USDTを投資するだけで、10,000 USDTの価値のポジションを制御できることを意味します。高レバレッジ取引に加えて、Asterはリミットオーダー、マーケットオーダー、ストップリミットオーダーなど、さまざまな取引戦略のニーズを満たすための包括的な注文タイプを提供しています。Asterのインターフェースデザインは、初心者が使いやすさとプロトレーダーの高度な機能要件をバランスよく融合させており、ユーザーはリアルタイムの市場深度、価格トレンド、ポジション情報を簡単に表示して、正確な取引判断を下すことができます。Asterの分散型取引所のセキュリティは、取引ロジックの全チェーン上での実行に反映されており、中央集権型のポイントの単一障害点リスクを回避し、MEV保護メカニズムを統合してフロントランニングや他の市場操作行為を効果的に防止しています。

資本の安全性とリターンの最大化：Asterの取引手数料と流動性マイニング戦略

Asterプラットフォームでは、料金構造がトレーダーが注意を払うべき重要な要素です。Asterの料金収益分析によると、より透明な課金メカニズムを採用しています。従来の中央集権型取引所と比較して、Asterの料金はエコシステムの構築とユーザー報酬に直接使用されます。従来のデリバティブDEXでは、取引手数料の一部を流動性プロバイダー（LP）に分配したり、預金を引き付けるために利息を支払ったりする必要がありますが、Asterはこのモデルを最適化し、ユーザーにとってより魅力的な収益分配メカニズムを提供しています。プラットフォームを使用する際、ユーザーは主に取引手数料、借入手数料、および潜在的なクロスチェーン転送手数料を含むコストを考慮する必要があります。取引手数料は通常、取引額のパーセンテージとして計算されます:

取引手数料 = 取引金額 × 手数料率百分比

例えば、Asterの基本取引手数料率が0.1%である場合、10,000 USDTの契約取引は次のようになります:
10,000 USDT × 0.1% = 10 USDT手数料

Asterは流動性マイニングの機会も提供しており、ユーザーは流動性を提供することで追加の報酬を得ることができます。GMXのGLPプールモデルに似て、Asterの流動性プールにはUSDCやBTCなどのさまざまな主流トークンが含まれており、ユーザーの契約取引のニーズをサポートしています。ユーザーがビットコインをロングする場合、それはプールからビットコインを「借りる」ことに相当し、ショートする場合はステーブルコインを借りることに相当します。このメカニズムにより、流動性プールはプロトコルの手数料を得ることができ、その収益はステイカーに分配されます。流動性マイニングに参加するユーザーは、取引手数料の一部を得るだけでなく、ASTERトークンの報酬を受け取る機会もあり、プラットフォームの長期的な成長価値を共有することができます。