15 січня | Аналіз руху BTC

Основні положення

Поточна ціна: $96,482 (станом на ранок 15 січня)

Короткостроковий прогноз: нейтрально-позитивний, технічний аналіз показує сильну бичачу форму MACD на 4-годинному та денному таймфреймах, RSI відповідно 69.01 і 67.74 свідчать про збереження зростаючої динаміки. Ціна вже утримується вище всіх короткострокових скользящих середніх, але наближається до верхньої межі смуги Боллінджера на денному графіку, що вказує на короткострокову потребу у корекції. Якщо утримати ключову підтримку протягом 24-48 годин, можливий прорив у зону $97,500-$98,000 (ймовірність 60%); при її втраті можливе зниження до $95,000 (ймовірність 40%).

Ключові рівні підтримки: $96,447 (недавня підтримка, відповідає 54.89M ліквідаційних обсягів), $96,243 (другорядна підтримка, загалом ліквідовано 105.96M довгих позицій), $95,000-$95,500 (сильна зона підтримки, загалом ліквідовано понад 1 мільярд доларів у довгих, резонанс з нижньою межою смуги Боллінджера на 1-годинному графіку).

Ключові рівні опору: $96,740 (верхня межа смуги Боллінджера на денному графіку), $97,800-$98,000 (зона інтенсивних ліквідацій коротких позицій, загалом 150M у коротких), $106,002 (200-денна скользяча середня на денному графіку, довгостроковий опір).

Технічний аналіз

Мультициклічна структура

Ціна на 1-годинному графіку близько $96,454, знаходиться всередині смуги Боллінджера, що свідчить про короткострокову флуктуацію. На 4-годинному графіку ціна утримується вище середньої лінії смуги, що підтверджує тенденцію до продовження зростання. На денному графіку ціна наближається до верхньої межі (96,740), що вказує на сильний рух вгору, але також і на близькість до зони перекупленості.

Основні технічні індикатори

Індикатори імпульсу: RSI(14) на 1-годинному, 4-годинному та денному таймфреймах становить відповідно 56.65, 69.01 і 67.74. На 4-годинному і денному RSI близький до межі перекупленості, але ще не перевищує її, що підтримує можливість подальшого зростання.

Дивергенція MACD: 1-годинна гістограма показує слабку дивергенцію з -104.58, швидка лінія нижча за повільну, що сигналізує про короткострокову корекцію. На 4-годинному і денному графіках гістограми мають позитивні значення +381.83 і +695.46 відповідно, що підтверджує сильний бичачий тренд і високий потенціал для зростання.

Розташування скользящих середніх: ціна утримується вище EMA(12), EMA(26) і SMA(50), що формує класичну бичачу конфігурацію, але ще залишається нижче SMA(200) (106,001.77), що вказує на незавершений довгостроковий тренд.

Аналіз смуги Боллінджера

Підхід до верхньої межі денного графіка означає, що короткострокова волатильність досягла межі, і історичні закономірності показують, що це може спричинити фіксацію прибутку або прискорення прориву.

Розподіл ризику ліквідацій

За даними теплової карти ліквідацій, зони щільних ліквідацій довгих позицій зосереджені в діапазоні $96,000-$95,000, з загальним обсягом понад 10 мільярдів доларів, що створює сильний магнітний рівень підтримки. Ліквідації коротких позицій зосереджені в діапазоні $97,800-$98,000, з сумарним обсягом близько 150M доларів; прорив цієї зони може викликати ланцюгові стоп-лоси і підштовхнути ціну вгору.

Аналіз на блокчейні та потоки капіталу

Зміни ліквідності на біржах

За даними за останні 7 днів, 5 днів спостерігається чистий відтік, зокрема 14 січня чистий відтік склав -18,696 BTC — найвищий за останній час. Постійний відтік свідчить про активне переміщення великих гравців коштів у холодні гаманці для накопичення, що зменшує доступний для торгівлі обсяг на біржах і підтримує ціну.

Фундаментальні фактори ринку

• Ринкова капіталізація: $1.927 трлн
• Обсяг циркулюючих монет: 19,975,943 BTC
• Обсяг торгів за 24 години: $6.73-6.79 млрд
• Діапазон коливань за 24 години: $94,621-$97,705
• Зміщення за 24 години: +1.44%

Динаміка деривативного ринку

Дані по позиціях: загальний обсяг відкритих позицій у всьому ринку становить 65.54 млрд доларів, за 24 години зріс на 2.72%, що свідчить про помірне зростання рівня використання кредитного плеча.

Розподіл ставок за капіталом: Binance має позитивну ставку +0.00172%, Bybit — негативну -0.000233%, що вказує на баланс між довгими і короткими позиціями, без явних ознак переважання однієї сторони.

Настрій ринку та нарративи

Макроекономічні фактори

Дані CPI США: річний показник 2.7%, базовий CPI 2.6%, що є найнижчим з березня 2021 року, посилює оптимізм щодо можливого зниження ставок, сприяючи відскоку ризикових активів.

Інституційна активність

• Після виходу з ринку на $6 млрд, ETF на BTC пройшов «очищення», ліквідувавши кредитне плече і закріпившись на рівні $86,000.
• Постійне збільшення володіння Tether BTC вважається позитивним сигналом для корпоративних накопичень.
• Гарвардський університет підвищив вагу BTC ETF у портфелі, що свідчить про поглиблення інституційної участі.

Очікування регуляторних новин

Ринок стежить за законопроектом Clarity Act щодо цифрових активів. Хоча розгляд у Сенаті відкладено до кінця січня, загальний позитивний настрій щодо регуляторної ясності підтримує довіру. Зняття обмежень на фізичні ETF сприяє входженню консервативних інвесторів і прискоренню інституційних закупів.

Соціальні медіа та настрій

Головний наратив спільноти — бичачий, з обговореннями «підтвердження бичачої дивергенції на 3-годинному графіку», «можливий прорив історичних циклів» та ін. Відомі аналітики наголошують на ігноруванні короткострокового FUD і важливості довгострокового тримання, а зворотні індикатори продовжують формуватися, деякі KOL почали транслювати короткі позиції як сигнал до купівлі.

Загальний висновок

План зростання (ймовірність 60%): при утриманні підтримки $96,447, сильна бичача форма MACD на 4-годинному і денному графіках у поєднанні з інституційним потоком дає підстави для подальшого прориву у зону $97,500-$98,000, що активує ліквідації коротких і підштовхне ціну вгору.

План зниження (ймовірність 40%): дивергенція MACD на 1-годинному графіку і наближення до верхньої межі смуги Боллінджера на денному графіку при втраті підтримки $96,447 викличе зупинку довгих і корекцію до сильного рівня підтримки $95,000.

Ключові фактори: чи збережеться постійний відтік з бірж, чи зміниться ставка по деривативах у бік одностороннього переважання, наскільки посилиться очікування зниження ставок — ці чинники визначать короткостроковий напрямок. Технічна і емоційна картина наразі сприяє зростанню, але слід бути обережним через можливий тиск фіксації прибутку.