Генеральный директор JPMorgan: текущая ситуация на рынке очень напоминает предвестники финансового кризиса 2008 года. Что может стать взрывоопасной бомбой?
Морган Стэнли предупреждает, что текущая ситуация с высокорискованными кредитами на рынке напоминает предвестники кризиса 2008 года, и софтверная индустрия может пострадать от революции. В то же время, крупные облачные компании за счет больших заимствований делают пузырь ИИ одной из главных опасностей для инвесторов.
Генеральный директор Морган Стэнли предупреждает: признаки кризиса 2008 года проявляются в финансовой среде
Джейми Даймон, руководитель, который руководил Морган Стэнли во время финансового кризиса 2008 года и приобрел двух банкротных конкурентов, 24 февраля предупредил, что текущая ситуация на финансовых рынках и некоторые банки, стремящиеся к высокой прибыли за счет рискованных кредитов, могут привести к ситуации, похожей на предвестники кризиса 2008 года.
Текущая рыночная ситуация очень похожа на 2005, 2006 и 2007 годы, когда цены на активы и объемы сделок были чрезмерно высоки, что вызвало чрезмерный оптимизм участников рынка, а некоторые финансовые учреждения принимали рискованные решения для получения чистого процентного дохода. Он ожидает, что кредитный цикл в конечном итоге снова ухудшится, хотя точные сроки пока неизвестны.
Даймон вспомнил о банкротствах автокредитной компании Tricolor Holdings и поставщика автозапчастей First Brands Group в прошлом году, подчеркнув, что появление одной проблемы, как таракан, обычно указывает на скрытые более серьезные проблемы. Морган Стэнли признал убыток в размере 170 миллионов долларов по кредитам Tricolor Holdings.
Источник: news.dealershipguy Американская компания по субстандартным автокредитам Tricolor подала на банкротство в прошлом году
Кредитный цикл под угрозой неизвестных потрясений, ИИ может революционизировать софтверную индустрию
По сообщению Bloomberg, быстрое развитие технологий ИИ вызывает новые колебания на финансовых рынках. За последние недели в различных отраслях наблюдается паника, связанная с ИИ, инвесторы оценивают, как эта новая технология может изменить существующие рынки.
Даймон отметил, что в кредитном цикле всегда возникают неожиданные события, часто в неожиданных отраслях. Он считает, что структурные изменения, вызванные ИИ, могут поставить под угрозу именно софтверную индустрию.
Революция ИИ заставит Морган Стэнли более строго проверять определенные виды кредитов, однако Даймон считает, что это не приведет к значительным потерям для банка.
- Дополнительное чтение: Прогноз глобального кризиса 2028 года: почему взрыв производительности ИИ может привести к краху фондового рынка, занятости и ипотечного рынка?
Крупные облачные компании за счет больших заимствований создают пузырь ИИ, что вызывает опасения у инвесторов
Не только Морган Стэнли, но и рынок все больше обеспокоен переоценкой ИИ.
По данным The Times, последний опрос клиентов Bank of America показал, что пузырь ИИ впервые стал самой тревожной темой для инвесторов на кредитных рынках. Инвесторы особенно обеспокоены высоким уровнем заимствований таких крупных облачных провайдеров, как Microsoft, Amazon, Meta и Google.
Исследование показало, что в этом году эти компании планируют выпустить облигаций на сумму до 285 миллиардов долларов, что превышает оценку в 210 миллиардов долларов, сделанную в декабре прошлого года.
На сегодняшний день 23% опрошенных считают угрозу пузыря ИИ главной проблемой, что значительно выше 9%, зафиксированных в декабре прошлого года. Страх перед возможным несостоятельностью компаний, связанных с ИИ, уже полностью вытеснил кредитный пузырь и стал главной опасностью для инвесторов.
Аналитики Bank of America также отметили, что очень немногие инвесторы опасаются геополитических конфликтов или ошибок центральных банков, а уровень тревоги по поводу структурных изменений в технологиях относительно низкий — только 10% респондентов считают, что увольнения в компаниях из-за ИИ — их главная проблема.
Дополнительное чтение:
Стоит ли бежать? Банк Америки: более половины управляющих фондами считают, что пузырь акций ИИ может лопнуть, и это — главный риск.