Топ DeFi монет і токенів: 5 основних DeFi криптовалют

Що таке DeFi та його розвиток

DeFi, або децентралізовані фінанси, спочатку стосувалися фінансових застосунків, створених на публічному блокчейні Ethereum. Ця ідея виникла для формування прозорої та доступної фінансової системи без посередників. Згодом екосистема DeFi суттєво розширилася і охопила широкий спектр фінансових продуктів, доступних також на інших публічних децентралізованих блокчейнах, таких як Binance Smart Chain, Solana, Avalanche тощо.

DeFi-застосунки створені для усунення посередників, забезпечуючи безпечні, прозорі та незмінні транзакції між анонімними сторонами. Вони базуються на принципах децентралізації та дають користувачам повний контроль над власними активами. Bitcoin був першою криптовалютою, яка реалізувала цю концепцію, підтвердивши можливість децентралізованих платежів. Тому Bitcoin часто називають першим “DeFi coin”, що став базою для розвитку галузі.

Після запуску Bitcoin з’явилися сотні нових криптовалют і токенів, кожен із яких пропонує унікальні рішення та сценарії використання. Багато з них мають окремі цілі й функції, формуючи різноманітну цифрову екосистему. Наприклад, приватні монети Monero і Zcash забезпечують анонімність; біржові токени підтримують роботу централізованих бірж; стейблкоїни USDT і USDC страхують від волатильності; а DeFi coins забезпечують функціонування децентралізованих фінансових сервісів.

Що таке DeFi coin?

DeFi coin — це криптовалюта або токен, що використовується для участі в економіці децентралізованих фінансів. Такі цифрові активи є базою для роботи різних DeFi-протоколів і платформ. Зокрема, DeFi coins застосовуються на децентралізованих біржах (DEX), у пулах ліквідності, для yield farming, кредитування, управління активами, у криптогаманцях та NFT.

Широкий спектр DeFi-сервісів — від простого обміну токенів до складних деривативів — спричинив різноманіття DeFi-монет і токенів. Кожен протокол чи платформа зазвичай створює власний нативний токен для управління, стейкінгу, винагород або доступу до спеціалізованих функцій.

Чи є Bitcoin DeFi coin?

З технічної точки зору, Bitcoin вважається DeFi coin, адже він започаткував перехід від CeFi (централізованих фінансів) до DeFi через децентралізовану p2p мережу платежів. Проте Bitcoin не застосовується у сучасних DeFi-застосунках у вузькому розумінні — він несумісний із Ethereum та іншими платформами смартконтрактів. Тому Bitcoin не можна напряму використовувати на децентралізованих біржах, агрегаторах ліквідності, платформах yield farming чи кредитних протоколах.

Wrapped Bitcoin (WBTC) — це токен стандарту ERC-20, забезпечений Bitcoin у співвідношенні один до одного та сумісний із платформами на базі Ethereum. WBTC — це “wrapped” версія Bitcoin, яка зберігає вартість оригінального активу й дозволяє інтеграцію з екосистемою Ethereum. Його можна використовувати у DeFi для торгівлі, стейкінгу, надання ліквідності та свапів. Це дає змогу власникам Bitcoin брати участь у DeFi без втрати прав на базовий актив.

Відмінність між DeFi coin і DeFi token

Відмінність між coin і token полягає у технічній структурі та місці існування на блокчейні. DeFi coin працює на власному блокчейні та є нативним активом мережі. Прикладами слугують Ethereum (ETH) на блокчейні Ethereum або Avalanche (AVAX) на мережі Avalanche.

DeFi token, навпаки, створюється на існуючому блокчейні за визначеним технічним стандартом. Найпоширеніші стандарти — ERC-20 (Ethereum), BEP-20 (Binance Smart Chain), TRC (TRON), OMNI (Bitcoin), SPL (Solana) тощо. Токени використовують інфраструктуру чинної мережі та не мають власного блокчейну. Наприклад, Uniswap (UNI) — це ERC-20 токен на Ethereum.

Топ-5 DeFi криптовалют

Топові DeFi криптовалюти за ринковою капіталізацією, а також найпопулярніші DeFi coins і токени, що заслуговують на увагу інвесторів:

1. Uniswap (UNI) — провідна децентралізована біржа та протокол автоматизованого маркетмейкінгу
2. Terra (LUNA) — блокчейн-платформа для стейблкоїнів і DeFi-застосунків
3. Avalanche (AVAX) — високопродуктивна платформа для децентралізованих застосунків
4. Dai (DAI) — децентралізований стейблкоїн, забезпечений криптовалютами
5. Aave (AAVE) — децентралізований протокол кредитування та запозичення

Ці проєкти охоплюють різні напрями DeFi та стабільно демонструють зростання й інновації.

Які категорії DeFi використовують монети й токени?

Децентралізовані біржі

Децентралізовані біржі (DEX) — ключовий сегмент DeFi, на який припадає значна частка загальної заблокованої вартості екосистеми. DEX дозволяють інвесторам і трейдерам обмінювати криптовалюти без участі централізованих посередників, використовуючи смартконтракти для автоматизації операцій і захисту транзакцій.

Серед лідерів ринку — Curve Finance (фокус на обмін стейблкоїнів), Uniswap (піонер автоматизованого маркетмейкінгу), SushiSwap (форк Uniswap із додатковими функціями), Balancer (протокол автоматизованого управління портфелем) і Bancor (ліквідний протокол із захистом від імперманентних втрат).

Токени платформ DEX — UNI, CRV, SUSHI, BAL, BNT — це DeFi токени на Ethereum за стандартом ERC-20. Вони застосовуються для управління протоколом, стейкінгу, зниження торгових комісій.

Кредитування

Децентралізовані кредитні протоколи — фундамент DeFi, що дозволяє отримувати відсотки на активи або брати кредити без традиційних посередників. До провідних DeFi кредитних протоколів належать Aave (швидкі кредити й широкий вибір активів), Maker (розробник стейблкоїна DAI), Compound (протокол автоматизованих ставок).

Ці платформи дозволяють брати кредити під заставу криптоактивів, отримувати відсотки на депозити та залучати позики без кредитних перевірок. Кожен протокол випускає власний DeFi токен для управління й розподілу доходів.

Деривативи

Децентралізований ринок деривативів надає користувачам доступ до складних фінансових інструментів без централізованого контролю. Synthetix — платформа для синтетичних активів, що дає змогу отримати експозицію на фіатні валюти, товари, акції та індекси через синтетичні токени. Це відкриває доступ до традиційних класів активів лише за допомогою криптовалюти.

dYdX пропонує децентралізовані перпетуальні контракти, маржинальну торгівлю, спотову торгівлю й кредитування/позики. Такі платформи розширюють можливості DeFi і зближують їх із традиційними ринками.

Управління активами

Децентралізовані платформи управління активами автоматизують інвестування й оптимізацію прибутку. Відомі сервіси — Convex Finance і Yearn Finance, що пропонують ліквідність, кредитування, страхування, yield farming та автоматизовані сховища.

Такі протоколи застосовують складні стратегії для максимізації прибутку, автоматично розподіляючи кошти між DeFi-протоколами для оптимальних ставок. Через швидкий розвиток DeFi неможливо охопити всі категорії сервісів чи перелічити всі нові монети й токени цього динамічного ринку.

Класифікація провідних DeFi монет і токенів

Наведена нижче таблиця класифікує основні DeFi монети й токени, які варто знати кожному інвестору, трейдеру й досліднику. Вона містить коротку характеристику проєктів, їхній coin або токен, тип токена й основне призначення.

Які DeFi монети варто купувати?

Інвестиції в DeFi пов’язані з високими ризиками для більшості інвесторів, зокрема досвідчених трейдерів, через значну волатильність ринку та технічні ризики смартконтрактів. Попри ці ризики, DeFi залишається перспективною екосистемою для вкладень, пропонуючи можливості для прибутку, недоступні на традиційних ринках. Децентралізований формат дає інвесторам прямий доступ до інноваційних фінансових продуктів і стратегій із високою дохідністю.

У таблиці нижче наведено найдієвіші DeFi монети й токени, кожен із яких демонструє суттєве зростання на різних часових інтервалах. Такі дані допомагають інвесторам оцінити потенціал проєктів і приймати зважені рішення.

Серед лідерів DeFi токенів для інвестування — Terra, що демонструє суттєве зростання, PancakeSwap зі стабільними прибутками та Serum, який цікавить інституційних гравців. Короткострокові показники не дають повної картини, тому важливо аналізувати довгострокові тренди та фундаментальні метрики.

У середньостроковій перспективі багато DeFi токенів залишаються стабільними. Останнім часом до топових DeFi монет для інвестування належать Terra (з розвиненою екосистемою стейблкоїнів), Uniswap (лідер ринку DEX), Sushi (з інноваційними функціями) та dYdX (який пропонує розвинуті деривативи).

Ці менш відомі DeFi монети й токени відрізняються від криптовалют першого покоління, таких як Bitcoin та Ethereum. Ethereum залишається центральною платформою DeFi і основою для більшості протоколів, демонструючи стабільне зростання та динаміку. Оновлення, такі як перехід на Proof-of-Stake і підвищення масштабованості, забезпечують значний потенціал подальшого розвитку Ethereum.

Висновки

DeFi — це динамічна, швидко зростаюча фінансова екосистема для інвестування, що приваблює як роздрібних, так і інституційних інвесторів. Екосистема містить різноманітні сервіси — децентралізоване кредитування й запозичення, стейкінг для пасивного доходу, високоприбутковий фармінг, торгівлю NFT та цифрові гаманці з повним контролем користувача.

Багато DeFi криптовалют продемонстрували суттєве зростання від початку розвитку сектору. Додатковим стимулом для інвесторів є постійне розширення ринку DeFi монет і токенів, поява нових інноваційних проєктів і стабільне зростання загальної заблокованої вартості (TVL) у DeFi-протоколах, що свідчить про підвищення довіри користувачів.

Для інвесторів, які шукають доступ до DeFi та диверсифікації портфелю, наведені проєкти — ефективна стартова точка для глибшої оцінки. Завжди проводьте власний аналіз (DYOR), вивчайте ризики та інвестуйте лише ті кошти, які готові втратити.

FAQ

Що таке DeFi? Чим DeFi токени відрізняються від звичайних криптовалют?

DeFi — децентралізовані фінанси — працює на основі блокчейну та смартконтрактів для надання фінансових сервісів. DeFi токени відрізняються від звичайних криптовалют тим, що застосовуються для конкретних фінансових операцій і управління децентралізованими застосунками, а не лише як засіб обміну.

Як обирати та оцінювати DeFi-проєкти? Які основні ризики інвестування у DeFi криптовалюти?

Перевіряйте аудит смартконтрактів, підтримку спільноти та ліквідність. Основні ризики — уразливість коду, rug pull, волатильність ринку та ліквідація позицій. Важливо переконатися в наявності страхових фондів для захисту інвестицій.

Які особливості та переваги основних DeFi токенів, таких як Uniswap, Aave і MakerDAO?

Uniswap — децентралізована біржа з найбільшою ліквідністю; Aave — кредитна платформа для депозитів і позик; MakerDAO випускає стейблкоїн DAI для підтримки цінової стабільності. Кожен із них відіграє ключову роль у DeFi екосистемі.

Як купувати і зберігати DeFi токени? Який гаманець обрати?

Купуйте DeFi токени на біржах і зберігайте їх у підтримуваних апаратних гаманцях, наприклад Tangem. Дотримуйтесь стандартів безпеки для захисту активів.

DeFi mining і надання ліквідності: що це таке? Чи справді прибутки настільки високі?

DeFi mining і надання ліквідності дозволяють отримувати прибуток, надаючи ліквідність протоколам. Декларовані прибутки можуть сягати сотень відсотків, але ці ставки недовготривалі та пов’язані з високими ризиками — slippage і можливістю ліквідації. Реальні доходи суттєво нижчі за рекламні показники.

Які ключові тренди та прогнози щодо DeFi у 2024 році?

У 2024 році DeFi продемонстрував суттєве зростання. Загальна заблокована вартість (TVL) зросла більш ніж удвічі, а річний обсяг торгів сягнув $2,67 трлн. Solana та Base лідирують за TVL, а ринок стейблкоїнів потроївся. Очікується подальше розширення завдяки зростанню активності DeFi та інституційному впровадженню токенізації активів.