механізм дії річної процентної ставки

Що таке річна процентна ставка?

Річна процентна ставка — це вартість або дохід від коштів, виражений у відсотках за рік. Вона дає змогу порівнювати фінансові продукти з різними періодами нарахування процентів. Застосовується для заощаджень, кредитів, біржових фінансових продуктів та DeFi.

Річна процентна ставка — це своєрідний "цінник": для позики — показник витрат, для заощаджень — показник доходу. Стандартизація ставки у річному форматі дозволяє обґрунтовано порівнювати різні продукти.

Чому річна процентна ставка важлива?

Річна процентна ставка уніфікує різні типи ставок — денні, місячні — на одну шкалу для зручного порівняння та прийняття рішень. Для позичальників вона показує повну вартість; для інвесторів — фактичний дохід.

Останніми роками традиційні заощадження мають низькі річні ставки, а доходи у фінансових продуктах і DeFi можуть суттєво різнитися. Річна ставка дає змогу об'єктивно оцінювати співвідношення ризику і прибутковості.

Як розрахувати річну процентну ставку?

Існує два основних способи розрахунку: APR (Annual Percentage Rate) — не враховує складні проценти, APY (Annual Percentage Yield) — враховує. APR — простіший; APY — відображає реальний ефект компаундингу.

• Формула APR: APR = Періодична ставка × кількість періодів на рік. Наприклад, місячна ставка 1%, 12 місяців: APR = 1% × 12 = 12%.
• Формула APY: APY = (1 + Періодична ставка)^(кількість періодів на рік) – 1. Для місячної ставки 1%: APY = (1 + 0,01)^12 – 1 ≈ 12,68%.

Приклад: основна сума 10 000 одиниць, місячна ставка 1%:

• APR (без компаундингу): річний дохід = 10 000 × 1% × 12 = 1 200 одиниць.
• APY (з компаундингом): річний залишок = 10 000 × (1 + 0,01)^12 ≈ 11 268 одиниць; дохід ≈ 1 268 одиниць.

Інший приклад: денна ставка 0,02%, APY ≈ (1 + 0,0002)^365 – 1, тобто близько 7%–8% залежно від кількості днів і частоти компаундингу.

Якщо є комісії чи річні збори, їх потрібно враховувати для розрахунку "ефективної річної вартості". Наприклад, позика 10 000 одиниць під номінальну річну ставку 10% та одноразова комісія 2% (200 одиниць) — фактична річна вартість буде понад 10%. Оцінити її можна як (проценти + комісії) / чиста отримана сума.

У чому різниця між APR та APY?

APR — це річна ставка без компаундингу, тобто "на скільки відсотків збільшується сума щороку". APY враховує компаундинг — "загальний складний дохід за рік".

При частому нарахуванні процентів (щоденно або щомісячно) й реінвестуванні APY, як правило, буде вищим за APR. Якщо реінвестування немає або нарахування одне, ставки майже однакові. Якщо на сторінці продукту вказано лише APR, користувачі можуть конвертувати його в APY за формулою для точнішого річного доходу.

Як використовується річна процентна ставка у заощадженнях і кредитах?

Для заощаджень річна ставка допомагає порівнювати продукти з різними термінами й частотою нарахування. Звертайте увагу, чи вказано APR чи APY, чи є компаундинг, можливість дострокового вилучення та правила нарахування процентів.

Для кредитів річна ставка показує загальні витрати на позичання. Враховуйте не лише номінальний APR, а й додаткові комісії (річні збори, плата за управління, обробку), а також чи враховані вони у "ефективній річній вартості". Враховуйте особливості плаваючих ставок і способів погашення (фіксований основний борг і проценти чи фіксований борг).

Кредитні картки часто нараховують проценти щоденно та стягують річні збори. Якщо залишок переноситься, фактична річна вартість може зрости — уникайте тривалих боргових зобов’язань.

Як розраховується річна процентна ставка у DeFi?

У DeFi річні ставки застосовують до стейкінгу (блокування токенів для винагород) та ліквідних пулів (депонування токенів для торгових комісій та стимулів). Платформи можуть показувати APR або APY.

На фінансових і стейкінгових сторінках Gate продукти позначаються як APR або APY. Якщо вказано лише APR, а винагороди нараховуються щоденно, користувачі можуть оцінити APY за формулою: APY = (1 + APR/365)^365 – 1. При автокомпаундингу APY відповідатиме цій формулі.

Приклад: пул стейблкоїнів із APR 8%. Якщо компаундинг щоденний, APY ≈ (1 + 0,08/365)^365 – 1, трохи більше 8%. Якщо реінвестування немає або винагороди нерегулярні, фактичний APY може бути нижчим.

У ліквідних пулах дохід формується з торгових комісій та токенових винагород — вони змінюються залежно від обсягу торгівлі та стимулів. Вказані річні ставки — це оцінки; користувачам слід враховувати частоту й спосіб компаундингу.

Які кроки для розрахунку річної процентної ставки?

Розрахунок річної процентної ставки складається з кількох етапів для отримання коректних та порівнянних результатів:

1. Визначте, чи продукт показує APR чи APY, чи дозволено реінвестування або автокомпаундинг.
2. Встановіть частоту нарахування процентів (щоденно, щомісячно, за блоком) і періодичну ставку.
3. Конвертуйте періодичну ставку у річний еквівалент: без компаундингу — APR = періодична ставка × кількість періодів; з компаундингом — APY = (1 + періодична ставка)^(кількість періодів) – 1.
4. Врахуйте комісії або річні збори: для кредитів — ефективна річна вартість = загальні витрати/чисті отримані кошти; для інвестицій — чистий дохід/інвестований капітал у річному вимірі.
5. Для плаваючих ставок оцінюйте по інтервалах — оптимістичний, базовий, консервативний сценарії для аналізу чутливості.
6. Зафіксуйте термін продукту та ліквідність (дострокове вилучення або штрафи), щоб не помилитися у розрахунках доходу через обмеження ліквідності.

У чому різниця між фіксованою та плаваючою річною процентною ставкою?

Фіксована річна ставка не змінюється протягом терміну, що дозволяє планувати витрати. Плаваюча ставка змінюється залежно від ринку або параметрів протоколу — це створює невизначеність щодо доходу чи витрат.

Для кредитів фіксована ставка гарантує стабільні платежі; плаваюча може збільшити витрати при зростанні ринкових ставок. У DeFi плаваючі ставки — поширене явище, вони залежать від балансу попиту й пропозиції, обсягу торгівлі, стимулів. Користувачам слід моделювати сценарії для контролю ризиків.

Які ризики слід враховувати щодо річних процентних ставок?

Ризики: коливання ставок, штрафи за дострокове вилучення, помилки через невраховані комісії, інфляція, що знижує реальний дохід, податкові наслідки, вразливості платформи чи протоколу.

У DeFi та біржових продуктах звертайте увагу на баги смартконтрактів, зміни винагород, волатильність цін активів, тимчасові втрати. Перед використанням фінансових або стейкінгових сервісів Gate завжди ознайомлюйтесь з документацією, перевіряйте методи розрахунку, комісії, правила вилучення й дотримуйтесь кроків для точного оцінювання доходу та ризику.

Головне про річну процентну ставку

Річна процентна ставка — ключовий показник для порівняння вартості фінансування та доходу між продуктами. Знання різниці між APR і APY, впливу компаундингу, врахування комісій допомагає уникати типових помилок. Заощаджуючи, позичаючи чи інвестуючи через Gate — визначайте, як подається ставка, застосовуйте коректні річні розрахунки з урахуванням комісій і ліквідності, оцінюйте ризики відповідно до цілей. Для плаваючих ставок — оцінюйте діапазони для безпеки та гнучкості.

FAQ

Скільки становить річна процентна ставка 0,4% ("4 лі")?

Річна ставка "4 лі" — це 0,4%. Формула: дохід = основна сума × 0,4%. Наприклад, для 100 000 одиниць при ставці "4 лі" за рік дохід — 100 000 × 0,4% = 400 одиниць. Це низький показник, типовий для банківських рахунків або окремих інвестиційних продуктів.

Скільки заробить 100 000 одиниць на банківському рахунку за рік?

Залежить від річної ставки. Для звичайних рахунків (близько 0,3%) — близько 300 одиниць; для строкових депозитів (1,5%–3%) — від 1 500 до 3 000 одиниць. Формула: дохід = основна сума × річна ставка; вид депозиту напряму впливає на результат.

Що вигідніше: річна ставка 2% чи "4 лі"?

2% річна ставка дає набагато більше. Два відсотки — це "200 лі", приблизно у 50 разів більше, ніж "4 лі" (0,4%). Для 100 000 одиниць: при 2% — 2 000 одиниць; при "4 лі" — лише 400 одиниць. При однаковій сумі більша ставка завжди приносить більше доходу.

Як визначаються основна сума і періоди нарахування процентів?

Основна сума — це фактично внесені чи позичені кошти; період — частота нарахування процентів. У банках — щоденно або щомісячно; на криптокредитних платформах Gate — щогодини або щоденно. Обидва фактори важливі: коротші цикли — більший компаундинг і різний кінцевий дохід.

Як конвертувати між денними, місячними та річними ставками?

Річна ставка = місячна ставка × 12 = денна ставка × 365 (орієнтовно). Наприклад, денна ставка 0,01% — це річна ставка близько 3,65%. Для порівняння ставок з різних періодів найкраще стандартизувати їх як річні — так легше порівнювати і уникати помилок через інші часові інтервали.