Нью-Йоркський генсек з питань фінансів забезпечив $5M врегулювання з Uphold щодо промоції прибутковості CredEarn

Генеральна прокурорка Нью-Йорка Летиція Джеймс домоглася стягнення понад 5 мільйонів доларів із криптоплатформи Uphold за її промо CredEarn — продукту стороннього прибутку, який згорнувся після того, як його оператор Cred LLC у листопаді 2020 року подала на банкрутство, повідомляє офіс генпрокурорки.

Деталі врегулювання та схеми

Врегулювання має форму Assurance of Discontinuance за нью-йоркським Martin Act. Uphold визнала викладені генпрокуроркою фактичні обставини, не визнаючи відповідальності.

Офіс Джеймс встановив, що Uphold позиціонувала CredEarn як безпечний продукт на кшталт заощаджень, не розкриваючи джерело своїх прибутків. Cred генерувала доходи, спрямовуючи криптовалюти клієнтів через китайського мікрокредитора MoKredit, який надавав незаставні двотижневі позики гравцям із низькими доходами у відеоіграх без кредитної історії. Деякі позики були розміром лише 1,45 долара.

Також Uphold передавала твердження Cred про те, що компанія має «вичерпне страхування». Жоден страховий продукт у галузі на той час не покривав роздрібних інвесторів від збитків унаслідок інвестування в цифрові активи, йдеться у врегулюванні.

Понад 6 000 клієнтів Uphold інвестували через платформу приблизно 50 мільйонів доларів у CredEarn. Коли Cred збанкрутувала, ці інвестори втратили понад 34 мільйони доларів. Банкрутство Cred породило понад 6 000 претензій на суму 140 мільйонів доларів, оцінену більш ніж у 1 мільярд доларів за криптокурсами на серпень 2025 року, повідомляє Міністерство юстиції.

Платіж у розмірі 5 мільйонів доларів є більшим ніж у п’ять разів за збори, які Uphold стягнула за розміщення продукту. Також Uphold має передати будь-яке відшкодування в рамках банкрутства Cred, у якому їй заборгували 545 189 доларів.

Відповідь Uphold

Генеральний директор Uphold Саймон Маклофлін заявив, що офіс генпрокурорки неправильно виклав факти, а саме врегулювання не містить твердження про те, що Uphold навмисно просувала шахрайську схему.

«Міністерство юстиції США під час кримінального розслідування Cred коректно встановило, що Uphold була жертвою Cred і жодним чином не була винною в діях цієї компанії», — сказав Маклофлін у заяві.

Uphold повідомила, що заблокувала доступ до платформи Cred протягом кількох годин після того, як у жовтні 2020 року дізналася про втрати, і вимагала від Cred самостійно повідомити регуляторам. Лише 21 із постраждалих інвесторів були резидентами Нью-Йорка, за словами речника Uphold.

У врегулюванні зазначено, що CEO Cred Даніель Шатт «пізніше став директором Uphold». За даними федерального обвинувачення, Шатт приєднався до ради криптобіржі, що приймала CredEarn, у квітні 2018 року. Uphold розповіла American Banker, що Шатт входив до ради окремої структури Uphold Ltd., а Cred працювала незалежно на відстані витягнутої руки.

Шатт і фінансовий директор Cred Джозеф Подулка визнали себе винними у змові щодо шахрайства з переказом коштів (wire fraud) у травні 2025 року. Федеральний суддя у серпні 2025 року призначив Шатту 52 місяці, а Подулці — 36 місяців. У обвинуваченні стверджується, що станом на січень 2020 року Cred позичила MoKredit приблизно 40 мільйонів доларів, що становило близько 80% її активів, і що після краху біткоїна в березні 2020 року компанія використовувала нові вклади клієнтів для виплат попереднім погашенням.

Регуляторні наслідки та прецедент примусового застосування

Врегулювання створює новий підхід, орієнтуючись на рівень дистрибуції криптопродукту прибутку, а не на його емітента. Офіс генпрокурорки встановив, що Uphold діяла як незареєстрований брокер і незареєстрований commodity broker-dealer за нью-йоркським General Business Law.

Це розширює правову теорію, яку застосовували в рамках угоди SEC із BlockFi на 100 мільйонів доларів у 2022 році, коли BlockFi націлили як емітента незареєстрованих цінних паперів. Тут Нью-Йорк націлюється на промоутера.

Офіс Джеймс наростив зростальний послужний реєстр криптозастосування за Martin Act: зокрема, в травні 2024 року було укладено угоду на 2 мільярди доларів із Genesis Global Capital, а в червні 2024 року — угоду на 50 мільйонів доларів із Gemini.

Врегулювання вимагає від Uphold запровадити формальний процес due diligence для перевірки сторонніх продуктів, включно з розглядом аудированої фінансової звітності, страхових полісів, контрольних механізмів комплаєнсу та інтерв’ю з незалежними третіми сторонами, зокрема аудиторами й конкурентами.

Згідно з повідомленнями за червень 2025 року, рада Uphold призначила FT Partners для вивчення потенційного IPO у США з оцінкою понад 1,5 мільярда доларів. Зараз Uphold не обслуговує клієнтів у Нью-Йорку та подала заявку на BitLicense до Департаменту фінансових послуг штату.