Мемкоін-спекуляція за лаштунками: детальний аналіз пастки ляг-купу та методів шахраїв

У світі криптовалют існує міф про те, що MemeCoin може принести сотні або тисячі разів більший дохід за одну ніч. Однак за цим блиском приховані складні шахрайські схеми. З появою платформи для створення MemeCoin на базі Solana «PumpFun» кількість рігпулів різко зросла, і інвестори масово стають жертвами.

Вибуховий ріст PumpFun і небезпечна реальність

PumpFun, запущена в січні 2024 року, швидко здобула популярність як платформа для створення та торгівлі MemeCoin всього кількома кліками. За останні 7 днів вона принесла майже 6,3 мільйони доларів доходу, перевищивши за масштабами старі проєкти, такі як Aave і MakerDAO.

На платформі наразі налічується близько 1,88 мільйонів MemeCoin, і щодня понад 40 000 активних користувачів здійснюють спекуляції на цій платформі. Однак є шокуюча статистика: лише приблизно 1,4% з них, тобто понад 6 мільйонів доларів ринкової капіталізації, потрапляють на біржу Raydium на Solana.

Трагічний фон цієї ситуації ще глибший. У секторі MemeCoin понад 80% трейдерів зазнають збитків, і більшість MemeCoin на PumpFun неминуче стикаються з долею рігпулу.

Схема шахраїв: хитрий «софтпул» — повний розбір

Перший етап: початок цінового маніпулювання через фальшиві торги

Шахраї спочатку готують кілька гаманців. Зовні ці гаманці здаються незалежними, але насправді ними керує одна й та сама особа. Щоб приховати рух коштів, вони використовують анонімізуючі інструменти, такі як Elusiv (протокол приватності на базі Solana), що ускладнює відстеження реальних власників.

Ще більш хитро — ці гаманці виглядають як справжні покупці та продавці. Навіть використовуючи інструменти аналізу on-chain, наприклад Bubblemaps, важко виявити прямий зв’язок. Однак шахраї через ці гаманці контролюють пропозицію токенів і можуть ефективно маніпулювати ціною.

Другий етап: створення фальшивого попиту і роздування вартості

На наступному етапі рігпулу шахраї створюють новий обсяг торгів і швидко підвищують ціну MemeCoin. Коли ринкова капіталізація досягає певного рівня, вони запускають рекламу у соцмережах і платять інфлюенсерам за просування.

Паралельно вони продовжують маніпулювати обсягами торгів, щоб привернути увагу до MemeCoin у таких секціях, як «Trending» на DEX Screener. Мета проста: зробити так, щоб якомога більше людей побачили цей токен і відчули FOMO (страх пропустити).

Третій етап: реалізація рігпулу і фіксація прибутку

Коли в пулі накопичується достатньо ліквідності, і суми, витрачені на просування та фальшиві торги, значно перевищують початкові вкладення, шахраї здійснюють останній крок — «софтпул».

Вони масово продають весь запас токенів з кількох контрольованих гаманців і швидко зникають з отриманими коштами. Для цього використовують методи поступового виведення ліквідності, щоб не викликати опору.

Хто отримує вигоду від цієї шахрайської схеми?

Протягом усього процесу вигоду отримують лише три групи осіб:

1. Шахраї: керують кількома гаманцями і ведуть цінову маніпуляцію від початку до кінця
2. Інфлюенсери: отримують винагороду від шахраїв і сприяють просуванню
3. Щасливі ранні інвестори: ті кілька трейдерів, які встигли зафіксувати прибуток перед рігпулом

Більшість інших інвесторів стають жертвами рігпулу.

Практичний гід, як захиститися від рігпулу

1. Проведіть ретельне дослідження

Інвестиції в MemeCoin вимагають попереднього аналізу. Вивчайте ринок і проєкт, оцінюйте його стан, щоб уникнути FOMO.

У цьому сегменті можливості завжди є, але для справжнього успіху потрібне критичне мислення і терпіння. Не слідуйте бездумно чужим порадами — формуйте власні критерії оцінки.

2. Починайте з невеликих позицій для набуття досвіду

Не очікуйте, що одна торгівля змінить ваше життя. Також не сліпо копіюйте історії успіху за одну ніч.

Рекомендується починати з позицій, що становлять не більше 10% від вашого капіталу. Вивчайте стратегії інших через спільноти, платформи, книги і поступово формуйте власний підхід.

В процесі навчання важливо вести записи, аналізувати і повторювати. Це допоможе краще розуміти ринок і відслідковувати дії «розумних грошей» (інституційних і досвідчених інвесторів).

3. Строге управління ризиками і розподіл портфеля

Основний принцип інвестування — можливість і ризик йдуть разом. Ігнорувати ризики, орієнтуючись лише на можливості, — шлях до руйнування.

Для більшості інвесторів важливо дотримуватися двох правил:

• Зберігайте капітал: торгуйте лише тими коштами, які не шкода втратити
• Не вкладайте в незрозумілі проєкти: уникайте складних механізмів і непрозорих схем

Особливо у торгівлі MemeCoin, якщо ви не готові втратити всі свої кошти, краще не брати участі.

Висновок: знання — найкращий захист

Рігпул шахрайство стає все більш витонченим із розвитком технологій. Однак, зрозумівши його механізми і застосовуючи правильне управління ризиками, можна уникнути втрат.

MemeCoin дійсно має потенціал для високих доходів, але одночасно несе ризик втрати всього капіталу. Не піддавайтеся ілюзіям ринку — формуйте власну інвестиційну філософію через холодний розрахунок і постійне навчання. Це єдиний шлях до довгострокового успіху.

Ринок криптовалют — дуже високоризиковий. Будьте обережні і відповідальні, приймайте рішення самостійно.