Galaxy Digital запускає стратегію хедж-фонду $100 мільйонів доларів, орієнтовану на крипто та фінтех-сектори

Galaxy Digital, інвестиційна платформа Майка Новограца, орієнтована на інституційних клієнтів у сфері цифрових активів, робить стратегічний крок назад до своїх коренів, створюючи хедж-фонд на 100 мільйонів доларів, розрахований на використання волатильності на ринках криптовалют і фінансових послуг. Цей фонд є свідомим поворотом, що поєднує дві сфери експертизи компанії — цифрові активи та традиційні фінанси, з планами розпочати операції у першому кварталі 2026 року.

Структура фонду та стратегічне розподілення капіталу

Хедж-фонд реалізовуватиме стратегічне двонапрямне позиціонування, дозволяючи Galaxy Digital отримувати прибуток як від зростання, так і від падіння цін через довгі та короткі позиції. Такий гнучкий підхід відображає готовність фонду орієнтуватися у невизначених ринкових умовах. Капітал буде стратегічно розподілений: 30% спрямовано на криптовалютні токени, а решта 70% — на акції фінансових послуг, які, за припущеннями, виграють від впровадження блокчейн-технологій і регуляторних змін.

За словами Джо Армао, менеджера фонду, цей розподіл відображає впевненість у можливостях, що виникають у результаті фундаментальної еволюції ринку. Фонд уже отримав підтримку від сімейних офісів, інституційних інвесторів і високоприбуткових клієнтів, а сама Galaxy Digital інвестувала початковий капітал у проект, що демонструє внутрішню впевненість у стратегії.

Таймінг ринку та структурні можливості

Рішення запустити фонд зараз зумовлене аналізом сприятливих ринкових умов. Можливе зниження процентних ставок Федеральною резервною системою і прискорення інституційного впровадження цифрових валют створюють середовище, в якому можуть процвітати диференційовані інвестиційні стратегії. Ці макроекономічні умови узгоджуються з оцінкою Galaxy Digital, що і традиційний фінансовий сектор, і криптовалюти зазнають значних трансформацій, що вимагає активного управління портфелем.

Таймінг також є обдуманою відповіддю на еволюцію операційної діяльності компанії. Спочатку задумуючи Galaxy як чистий хедж-фонд майже десять років тому, Новограц згодом перенаправив компанію на комплексне управління активами, що довело свою ефективність. Зараз компанія керує активами на суму 17 мільярдів доларів, що закладає довіру та капітальну базу для реалізації складних стратегій хедж-фондів.

Операційне розширення та розвиток інфраструктури

Крім запуску фонду, Galaxy Digital значно розширює свою фізичну інфраструктуру. Нещодавно компанія отримала дозвіл від ERCOT, оператора електромережі Техасу, додати 830 мегаватів електроенергії до свого дата-центру Helios. Це розширення стало можливим після завершення обов’язкового дослідження взаємоз’єднання великого навантаження і підкреслює прагнення компанії підтримувати обчислювальну інфраструктуру для блокчейн-і цифрових активів.

Фінансові показники компанії демонструють життєздатність її стратегічного напрямку: у третьому кварталі 2025 року Galaxy Digital отримала понад 500 мільйонів доларів прибутку. Це забезпечує як капітал, так і впевненість для нових проектів, таких як ініціатива з хедж-фондом.

Реакція ринку та стратегічні наслідки

Акції Galaxy Digital знизилися на 6,4% під час останніх торгів у контексті ширшої волатильності ринку, що впливає на акції цифрових активів. Проте запуск хедж-фонду свідчить про впевненість керівництва у середньостроковій динаміці ринку і здатності активних менеджерів орієнтуватися у секторних можливостях, які пасивні інвестори можуть пропустити.

Цей фонд — більше ніж запуск продукту; він сигналізує про еволюцію Galaxy Digital у багатостратегічну інвестиційну платформу, здатну обслуговувати як інституційних, так і високоприбуткових клієнтів через різноманітні фінансові інструменти. Поєднуючи глибоку експертизу у нових цифрових технологіях з операційною дисципліною традиційних хедж-фондів, компанія прагне захопити цінність у постійній конвергенції технологій і фінансових послуг.