在美國司法部歷史上最大規模的洗錢案件之一中，聯邦檢察官已指控委內瑞拉籍人士 Jorge Figueira 透過一個複雜的加密貨幣錢包與空殼公司網絡，洗錢約 $1 十億美元。
這個從2018年至2025年活躍的操作，據稱利用 Tether 的 USDT 穩定幣在 Tron 區塊鏈上的速度與低成本優勢，每月處理高達 $700 百萬美元的交易。這個具有里程碑意義的案件凸顯了加密貨幣犯罪的劇烈轉變，根據 Chainalysis 的數據，穩定幣如今主導了84%的非法交易量。它也突顯了監管機構與發行商如 Tether 面臨的巨大壓力，Tether 最近凍結了與該計畫相關的 $182 百萬美元資產，以監督其所促成的生態系統。
在弗吉尼亞東區法院公開的犯罪控訴書描繪出一個龐大且專業化的金融犯罪運作。59歲的 Jorge Figueira 被控指揮一個跨洲移動非法資金的網絡，採用多層次策略來模糊資金的來源與去向。這不僅是簡單的點對點轉帳，而是一個模仿合法金融服務的結構化流程，利用全球且滲透性強的加密貨幣基礎設施。
根據 FBI 的說法，該操作遵循一個計算周密、多步驟的模式。首先，現金被轉換成加密貨幣，主要是 Tether 的 USDT 穩定幣。這些數位資產接著經由一個複雜的私人錢包迷宮，打破區塊鏈上的持有鏈。下一個關鍵步驟是利用未受規範或監管較鬆的加密貨幣流動性提供者，將 USDT 兌換回美元。最後，經過“清洗”的法幣通過由 Figueira 網絡控制的銀行帳戶流入最終目的地，包括哥倫比亞、中國、巴拿馬和墨西哥等高風險司法管轄區。
這個操作規模令人震驚。FBI 估計約有 $1 十億美元的加密貨幣流入與 Figueira 相關的錢包。在法庭文件引用的截獲通訊中，Figueira 被指控自誇每月管理高達 $700 百萬美元，並聲稱能接收單筆交易高達 $100 百萬美元的數位錢包資金。此案展現了加密貨幣本意為民主化金融的工具，卻被高階犯罪企業用來以傳統銀行系統難以達到的規模與效率運作。
Figueira 案是加密貨幣相關犯罪格局中一個更廣泛、具有震撼性的轉變的範例。多年前，比特幣曾是非法暗網市場與勒索軟體支付的代名詞，因其偽匿名性與先行者地位。然而，根據區塊鏈分析公司 Chainalysis 的數據，情況已經完全逆轉。到2025年，非法加密地址至少收到了 $154 十億美元的資金，同比增長162%，其中 USDT 等穩定幣佔所有非法交易的84%。
這個從比特幣 (僅約佔7%的非法活動)，轉變為穩定幣的現象，主要由於其實用優勢。穩定幣提供價格預測性，對於長期大額交易至關重要，與比特幣或以太坊等波動資產不同。它們支持快速、跨境的24/7結算，繞過傳統銀行時間與地理限制。此外，無論在中心化或去中心化交易所，深厚的流動性使其高度可兌換，幾乎在全球任何地方都能輕鬆轉換成本地法幣。
在穩定幣生態系中，Tron 已成為非法活動的首選區塊鏈。正如 Figueira 在法庭引用的訊息中所聲稱，USDT 被“大量用於洗錢……快速轉移資金”。Tron 網絡較低的交易費用與較快的確認時間，使其在轉移大額資金方面更具經濟性與效率。這對合規提出了重大挑戰，迫使監管機構與執法單位深化追蹤多個不斷演變的區塊鏈網絡資金的技術專業。
Figueira 案的龐大規模促使美國當局與加密產業展開多管齊下的強力回應。美國檢察官 Lindsey Halligan 將指控描述為對一個“使跨國犯罪組織得以運作、擴展並造成現實傷害的系統”的直接攻擊。這種言辭表明聯邦檢察官已將加密支持的金融犯罪列為最高優先級，與傳統大規模洗錢同等嚴重。
這一執法工具的重要一環是與產業界的合作日益加深。在 Figueira 被起訴幾天後，Tether 自願凍結了超過 $182 百萬美元的 USDT，涉及五個與調查相關的 Tron 錢包。這是 Tether 更廣泛合規努力的一部分，自2023年起已凍結約 $33億美元的資產，顯示出在監管框架內合作打擊自身網絡的明顯轉變。
此案也是更廣泛監管風暴的前奏。曼哈頓地方檢察官 Alvin Bragg 已敦促紐約立法者將未經許可的加密操作定為“$51 十億美元的犯罪經濟”。同時，FBI 報告顯示，加密相關投訴激增，僅2024年的加密ATM詐騙損失就從 $246 百萬美元飆升至2025年前十一個月的 $33,350萬美元。當局傳達的訊息是：加密的匿名性正逐漸消失，利用這些系統進行大規模犯罪的人將面臨不懈追捕與嚴厲懲罰。
要全面理解此案的背景，必須審視加密貨幣在 Figueira 的祖國委內瑞拉所扮演的複雜且絕望的角色。由於高通膨、經濟崩潰與嚴格的美國制裁，委內瑞拉已成為合法與非法金融活動的全球熱點。對普通委內瑞拉人來說，加密貨幣如比特幣與穩定幣是生命線——用來保存資產、接收匯款與購買必需品，因為本地玻利瓦爾已變得毫無價值。
這種合法的採用規模巨大。2024年第二季，委內瑞拉的加密貨幣交易同比激增110%。分析師估計，2024年約有 $20 十億美元的加密資金流入委內瑞拉經濟，佔該國 $100 十億美元GDP的相當比例。對許多人來說，這是經濟生存的工具，也是對抗失敗國家的避險手段。
然而，這種必要性、監管薄弱與資本管制的環境，也為洗錢與制裁規避提供了沃土。用 USDT 買雜貨的普通市民與利用它轉移非法利潤的犯罪網絡之間的界線，經常被相同的技術基礎模糊。Figueira 案揭示了這種雙重現實：一項賦予危機中公民力量的技術，同時也被犯罪網絡在危機陰影中利用。這對全球政策制定者提出了深刻的難題：如何打擊惡意行為者，同時不破壞數百萬無辜人民的金融生命線。
Figueira 案中所用的方法與技術，反映出當前犯罪者與執法機關在加密領域的較量狀況：
| 方面 | 犯罪者的適應 (如在 Figueira 案中) | 執法與產業回應 |
|---|---|---|
| 主要資產 | 穩定幣 (USDT)，用於價格穩定與流動性。 | Chainalysis 與區塊鏈分析工具追蹤穩定幣在錢包間的流動。 |
| 選擇的區塊鏈 | Tron 網絡，因低費用與快速交易。 | 跨鏈分析工具追蹤資金從比特幣、到 Tron、再到以太坊的流向。 |
| 混淆手法 | 透過多個錢包與空殼公司層層包裝。 | 地址聚類算法將看似獨立的錢包連結到同一實體。 |
| 提現點 | 非受規範的流動性提供者與合作交易所。 | 交易所的 KYC/AML 執行；Tether 的凍結功能封鎖黑名單地址。 |
| 規模 | 工業化操作，每月轉移數億美元。 | 優先追蹤高價值目標，以最大化威懾效果。 |
Figueira 案的結局，無論是認罪協商或審判，都將在加密產業與犯罪地下世界引發震盪。對於合法項目與投資者來說，這強化了建立健全、透明的合規計畫的迫切需求。交易所、錢包提供商與 DeFi 協議將面臨更大壓力，必須實施身分認證 (KYC) 與反洗錢 (AML) 機制，不僅是監管的形式，更是安全的關鍵。
對一般加密貨幣用戶來說，此案是個強烈提醒：安全與資產來源的重要性。只與完全受規範且合規的交易所合作，負責任地使用自我保管錢包，並對詐騙保持高度警覺，不再只是最佳實踐，而是生存的必要防線。產業的未來成長與主流接受度，取決於其能否隔離並消除像 Figueira 案中揭露的犯罪元素。
最終，這個 $1 十億美元洗錢計畫，證明執法機關能追蹤到高階的加密操作。它也迫使穩定幣發行商反思其責任，並促使全球就監管展開細緻討論——在保護金融體系的同時，不扼殺創新，也不傷害依賴加密生存的危機國家民眾。匿名神話已死，負責任的加密時代已來臨。
Q1：Jorge Figueira 被控做了什麼？
A：Jorge Figueira，委內瑞拉籍人士，被美國聯邦檢察官指控共謀洗錢約 $1 十億美元。他涉嫌指揮一個利用加密貨幣 (主要是 USDT 在 Tron 網絡)、空殼公司與銀行帳戶，模糊非法資金的來源與流向，跨越多個國家，時間從2018年至2025年。
Q2：為什麼犯罪分子現在偏好使用 USDT 等穩定幣而非比特幣？
A：穩定幣在2025年已成為非法加密活動的主要工具 (佔84%的交易量)，原因有三：價格穩定 (不同於波動的比特幣)、快速且低成本的跨境交易，以及高流動性使其幾乎可以在全球任何地方輕鬆兌換成現金。特別是 Tron 網絡，因低交易費用而受到青睞。
Q3：Tether（USDT 背後的公司）在此案中扮演了什麼角色？
A：在執法機關針對 Figueira 的調查中，Tether 自願凍結了超過 (百萬美元的 USDT，涉及多個 Tron 錢包。這是 Tether 更廣泛合規行動的一部分，自2023年起已凍結約 $33億美元資產。此案展現了加密公司與當局日益合作的趨勢。
Q4：這個案件對未來加密貨幣監管意味著什麼？
A：這是美國對加密金融犯罪的重大升級，預示著更嚴格的 AML/KYC 要求將擴展到所有加密服務提供者，穩定幣發行商也將面臨更大壓力來監控交易，執法資源也將增加，專注於區塊鏈追蹤。
Q5：委內瑞拉的經濟狀況與此案有何關聯？
A：委內瑞拉的高通膨與經濟崩潰，促使大量合法與非法的加密貨幣使用。2024年，約有 )十億美元的加密資金流入，佔GDP的相當比例。對普通民眾來說，加密貨幣是生存工具；但同時，弱監管與資本管制也為洗錢與制裁規避提供了土壤，形成一個雙重的現實。
