تحديثات تنظيم العملات الرقمية والامتثال

الرئيس التنفيذي السابق لـ SafeMoon برادن جون كاروني حُكم عليه بالسجن لمدة 100 شهر ومصادرة 7.5 مليون دولار من الأرباح غير المشروعة بعد أن قام بالاحتيال على المستثمرين واستخدام أكثر من 9 ملايين دولار من الأموال المسروقة في الإنفاق البذخي. يُظهر هذا القضية الاحتيال وراء SafeMoon. كما يواجه أفراد آخرون من النخبة تداعيات قانونية.

12 فبراير، أبلغت جمعية المصرفيين الأمريكيين (ABA) رسميًا مكتب مراقبة العملة الأمريكي (OCC) في 2026، بضرورة وقف فوري لمراجعة تراخيص البنوك الوطنية لعدة شركات عملات مشفرة، بما في ذلك Ripple و Circle وغيرها من المؤسسات ذات الصلة. يُعتبر هذا الإجراء رد فعل قوي من النظام المصرفي التقليدي في الولايات المتحدة على توسع مجال الأصول الرقمية. وأشارت الجمعية في رسالتها إلى أنه قبل إكمال الإطار التنظيمي المالي المشفر في الكونغرس، لا ينبغي لـ OCC الاستمرار في معالجة هذه الطلبات وفقًا لوتيرة الموافقة على البنوك التقليدية. وأكدت الجمعية أن الجهات التنظيمية يجب أن تقيّم بشكل شامل مسؤولية الامتثال، وهيكل رأس المال، والمخاطر النظامية المحتملة قبل إصدار أي تراخيص.

في 12 فبراير، تعرض رئيس هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) بول أتكينز، خلال جلسة استماع في الكونغرس، لاستجواب شديد من قبل أعضاء الحزب الديمقراطي، حيث تركز النقاش على قرار الهيئة وقف إجراءاتها القانونية ضد مؤسس ترون، جاستن سان. واعتبر النواب أن هذا القرار قد لا يكون مجرد اعتبارات امتثال، بل يشتبه في تورطه في علاقات سياسية ورأسمالية أكثر تعقيدًا. وتتمحور الخلافات حول أن جاستن سان استثمر أكثر من 75 مليون دولار في مشاريع تشفير مرتبطة بعائلة ترامب، بما في ذلك شركة وورلد ليبرتي فاينانشال، وقد ظهر علنًا إلى جانب إريك ترامب. وتثير هذه الخلفية قلق بعض المشرعين من أن حيادية هيئة SEC في تطبيق القانون قد تكون معرضة للاختبار، ويطالبون أتكينز بتفسير الأسباب الحقيقية وراء وقف القضية.

في 12 فبراير، أفادت الأنباء أن توجهات هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) في مجال إنفاذ قوانين العملات المشفرة تواجه معارضة قوية من الكونغرس. مع انتقاد الديمقراطيين في مجلس النواب علنًا للاستراتيجية التنظيمية التي يقودها الرئيس بول أتكينز، تزداد حدة التوترات في واشنطن بشأن تنظيم الأصول الرقمية. يعتقد النواب أن سلسلة الإجراءات القانونية الأخيرة أصبحت أكثر تساهلاً بشكل واضح، مما يقلل من الردع التنظيمي الذي يحتاجه السوق في مراحل المخاطر العالية، ويضعف ثقة المستثمرين. وأشار العديد من النواب الديمقراطيين إلى أن هذا التحول يبدو انتقائيًا ويشمل خلفية سياسية حساسة، خاصة فيما يتعلق بمعالجة القضايا المرتبطة بترامب. حذروا من أن أي انطباع بـ"التحيز" قد يضر بسلطة SEC كمؤسسة تنظيمية مستقلة، ويقوض مصداقيتها في الأسواق المالية. بالنسبة لهم، لم تعد المشكلة مجرد تفاصيل امتثال، بل أصبحت مسألة جوهرية تتعلق بحماية المستثمرين وثقة النظام المالي.

طلبت الولايات المتحدة من بورصة العملات الرقمية باكسفول دفع $4 مليون دولار كغرامات جنائية لعلمها بتسهيل تحويلات الأموال عن علم. قال المدعون إن باكسفول تفتقر إلى ضوابط مكافحة غسيل الأموال الكافية ورفعت من ممارسات الامتثال الضعيفة. أمر محكمة اتحادية في الولايات المتحدة باكسفول

وافقت الحكومة التايلاندية يوم الثلاثاء على اقتراح وزارة المالية، الذي يسمح باستخدام الأصول الرقمية كأصول أساسية للسلع المشتقة وسوق رأس المال. يأتي هذا بالتزامن مع خطة بورصة تايلاند لإطلاق عقود بيتكوين الآجلة وصناديق المؤشرات المتداولة في عام 2026. ومع ذلك، لا تزال البنك المركزي للبلاد يمنع المدفوعات بالعملات المشفرة، وتقييد استخدام العملات المستقرة للمستهلكين. وصل حجم التداول اليومي في أكبر بورصة في تايلاند Bitkub إلى 65 مليون دولار، وبدأت في يناير حملة لمكافحة "الأموال الرمادية".

8300名 الصين ضحايا قدموا مطالبات بمبلغ 6 ملايين بيتكوين في قضية غسيل أموال تتقدم ببطء، وكل مكتب محاماة يعمل بشكل مستقل مما يسبب تكرار المشاكل، وتزايد رسوم المحامين. في فبراير 2026، ستعقد المحكمة العليا في المملكة المتحدة جلسة استماع، تشمل أكثر من 300 مليار يوان صيني وحوالي 130,000 ضحية. قيمة سوق البيتكوين انخفضت بشكل كبير.

في 12 فبراير، أبلغت أكبر منظمة ضغط في القطاع المصرفي الأمريكي، جمعية المصرفيين الأمريكية (ABA)، مكتب المراقبة المالية الأمريكية (OCC) بأنها قدمت رسالة تعليق، وطالبتها بتأجيل عملية الموافقة على تراخيص العملات المشفرة ذات الصلة حتى يكتمل تشريع العملات المستقرة والأصول الرقمية في الكونغرس. وحذرت الجمعية من أن الموافقة المبكرة على دخول مؤسسات الأصول الرقمية الجديدة إلى النظام المصرفي الوطني قد تثير تأثيرات محتملة على الاستقرار المالي وآليات التصرف. حاليًا، تتقدم مؤسسات مثل Circle وRipple وBitGo وPaxos وLaser Digital التابعة لشركة Nomura Securities بطلبات أو تمتلك بالفعل تراخيص مصرفية موثوقة مشروطة من OCC. كما قدمت شركة World Liberty Financial المرتبطة بترامب طلبًا يشمل عملة مستقرة بقيمة دولار واحد. وترى جمعية المصرفيين الأمريكية أنه في ظل عدم تنفيذ قانون GENIUS واللوائح المصاحبة له بعد، لا ينبغي لـ OCC أن تتبع النهج التقليدي في عملية الموافقة.

خطوة حاسمة تتخذها تايلاند في تنظيم الأصول المشفرة. وافق مجلس الوزراء في تايلاند على تعديلات مهمة على قانون المشتقات، مما يدمج رسميًا العملات المشفرة ضمن نطاق الأصول الأساسية الخاضعة للتنظيم للمشتقات. هذا يعني أنه سيتم الاعتراف بالأصول المشفرة كأدوات مالية متوافقة للاستخدام في التحوط والتسعير والمعاملات الهيكلية ضمن إطار سوق رأس المال في تايلاند. قالت أمينة سر لجنة الأوراق المالية والبورصات في تايلاند (SEC) بورنانونغ بودساراتراجون: إن هذه الخطوة ستوسع خيارات الاستثمار، وتعزز آليات إدارة المخاطر، وتدفع السوق نحو مزيد من الشفافية والتنوع. وأشارت الجهات التنظيمية في الوقت ذاته إلى أنها ستقوم بصياغة قواعد مرافقة، وتعديل نظام ترخيص المشتقات، والسماح للكيانات ذات الصلة بالأصول الرقمية بتقديم منتجات عقود مرتبطة بالعملات المشفرة، مع مراجعة معايير التداول والتسوية والسيطرة على المخاطر بشكل متزامن.

أخبار صحيفة Odaily Star Daily: وافق مجلس الوزراء في تايلاند على تعديل "قانون المشتقات"، مما يسمح باستخدام العملات المشفرة كأصل موضوعي لمنتجات المشتقات المنظمة. ستقوم هيئة الأوراق المالية والبورصات في تايلاند بتعديل قواعد الترخيص ذات الصلة، ووضع معايير لعقود المشتقات، والتعاون مع بورصة تايلاند للعقود الآجلة لضمان توافق خصائص مخاطر العقود مع سمات الأصول الرقمية. تهدف هذه الإصلاحات إلى تعزيز نمو السوق، وتنويع إدارة المخاطر، ودمج أنشطة الأصول الرقمية ضمن إطار قانوني أكثر وضوحًا. (Decrypt)

تخطط الاتحاد الأوروبي لتنفيذ الحزمة 20 من العقوبات على روسيا، بما في ذلك حظر كامل على تداول العملات المشفرة مع روسيا، بهدف سد الطرق التي تتجاوز من خلالها روسيا العقوبات. بالإضافة إلى ذلك، ستوسع العقوبات لتشمل المزيد من البنوك الروسية والبنوك في دول ثالثة محددة، ومن المتوقع أن يتم التصويت عليها في 24 فبراير. من ناحية أخرى، تعمل روسيا على دفع تشريعات الأصول الرقمية لمواجهة هذه التدابير الرقابية.

نائب البرلمان في هونغ كونغ وو جيه تشوانغ يكتب على منصة X، مشيرًا إلى أن السياسات التي تتخفف تدريجيًا في هونغ كونغ ستعزز تطوير الشركات المرخصة والصناعة، ومن المتوقع أن تبدأ إصدار تراخيص لمصدري العملات المستقرة في مارس. واقترح إنشاء هيئة مختصة لتنسيق اتجاهات الأصول الرقمية والمشفرة، وإدخال لوائح لدعم التطور الامتثالي للمنظمات اللامركزية المستقلة (DAO).

هاكرز العملات المشفرة يمكنهم الآن في أسرع وقت خلال 2 ثانية من بدء الهجوم نقل الأموال المسروقة، وغالبًا ما يتم نقل الأصول قبل أن يكشف الضحية عن تسريب البيانات. تحليل Global Ledger ل 255 حادثة هاكرز تشفير في عام 2025 توصل إلى استنتاج واضح. في 76% من هجمات الهاكرز، تم نقل الأموال قبل الكشف العلني، وارتفعت هذه النسبة إلى 84.6% في النصف الثاني من العام.

رئيس لجنة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية بول أتكينز قدم خلال شهادته أمام الكونغرس ثلاث أولويات رئيسية حتى عام 2026: التركيز على مكافحة الاحتيال وحماية المستثمرين، إصلاح قواعد الإفصاح عن المعلومات، وتوفير إطار تنظيمي واضح للأصول الرقمية. وأكد على ضرورة تحديث نظام التقارير، واعتراف بأن تنظيم الأصول المشفرة قد تأخر "طويلاً جدًا".

شركة تحليل بيانات البلوكشين Bubblemaps تصدر تقريرًا استقصائيًا، تتهم فيه الفائز بجائزة $SIAS مليون دولار على منصة X @beaverd بأنه مجرم احتيال دائم النشاط في عملة الميم. المحفظة المرتبطة أطلقت @E5@ عملة ميم على Pump.fun، وانهارت قيمتها السوقية إلى الصفر بعد دقائق من وصولها إلى 6 ملايين دولار، حيث حققت أربعة محافظ جانبية أرباحًا تقارب 600,000 دولار.

في 12 فبراير، أعلنت وزارة العدل الأمريكية فرض غرامة قدرها 4 ملايين دولار على منصة باكسفول المشفرة من نظير إلى نظير. واعترفت الشركة سابقًا بأنها، في ظل غياب آليات مكافحة غسيل الأموال والتحقق من هوية العملاء، كانت تنقل أموالًا بشكل طويل الأمد لمجرمين، وتحقق أرباحًا مباشرة من ذلك. ويُقال إن الأموال ذات الصلة مرتبطة بتهريب البشر، والاحتيال، والابتزاز، وأنشطة الدعارة غير القانونية. وكشفت النيابة أن باكسفول ساهمت بين يناير 2017 وسبتمبر 2019 في أكثر من 26 مليون عملية تداول، بإجمالي يقارب 3 مليارات دولار، وحققت أرباحًا تقدر بحوالي 29.7 مليون دولار. وأشارت وزارة العدل إلى أن الشركة كانت تروج لنفسها كمنصة لا تتطلب معلومات هوية، وتصدر سياسات لمكافحة غسيل الأموال لم يتم تنفيذها فعليًا، مما جذب عملاء عاليي المخاطر.

البيت الأبيض يحدد الموعد النهائي لقانون "CLARITY" في 1 مارس، مما يضغط على النواب للتوصل إلى تسوية بشأن تنظيم العملات المستقرة خلال 18 يومًا. لم يتم التوصل إلى اتفاق في الاجتماع المغلق في 10 فبراير، لكنه أظهر تقدمًا في المفاوضات. قدمت البنوك وثائق مكتوبة تصر على حظر أرباح العملات المستقرة لحماية الودائع، بينما تسعى شركات التشفير للحصول على إعفاء من المكافآت المتعلقة بالتداول.

يقع المقر الرئيسي لمزود السيولة والعملات المشفرة ومؤسسة الإقراض BlockFills في شيكاغو، وقد أوقف الأسبوع الماضي ودائع وسحوبات العملاء، ويعمل حالياً على استعادة سيولة المنصة. تمتلك الشركة أكثر من 2000 عميل مؤسسي، ومن المتوقع أن يتجاوز حجم التداول في عام 2025 61.1 مليار دولار. على الرغم من وقف السحب، لا يزال بإمكان العملاء فتح وإغلاق مراكز في التداول الفوري والمشتقات.

سام بانكمان-فريد يدعي امتلاكه أدلة جديدة تثبت أن وزارة العدل الأمريكية، بقيادة الرئيس السابق بايدن، قامت بكتم أصوات شهود رئيسيين في قضيته الاحتيالية، مما دفع إلى إعادة المحاكمة. أرفق رابطًا لوثائق المحكمة التي تطلب إعادة النظر وفقًا للقاعدة 33 من قواعد الإجراءات الجنائية الفيدرالية. وتشير الطلبية إلى تصريح الموظف السابق في FTX دانييل تشابسكي، الذي قال إن المحامين "نصحوا بشدة" بعدم الشهادة لأنه قد يواجه "هجمات إعلامية وانتقام من الادعاء".

السلطات الصينية تعزز تنظيمها للعملات الرقمية، وتصدر إشعارًا جديدًا يوضح أن العملات الرقمية لا تتمتع بقابلية الدفع القانونية، وأن جميع الأنشطة ذات الصلة تعتبر أنشطة مالية غير قانونية، كما تم إدراج توكنات الأصول الحقيقية ضمن الرقابة الصارمة. يطلب الإشعار عدم تقديم خدمات متعلقة بالعملات الرقمية داخل وخارج البلاد، ووضع عدة تدابير تنظيمية لضمان الأمان المالي.