Китай снова наносит удар! Виртуальные валюты полностью признаны незаконными финансовыми инструментами; жесткое регулирование RWA токенизации, стабильных монет на юане

Китайские власти вновь усиливают борьбу с виртуальными валютами. Народный банк Китая (Центральный банк) недавно совместно с Национальной комиссией по развитию и реформам, Министерством промышленности и информационных технологий, Управлением финансового надзора, Комиссией по ценным бумагам и другими восемью ведомствами опубликовали уведомление «О дальнейшем предотвращении и устранении рисков, связанных с виртуальными валютами». В нем не только подтверждается, что виртуальные валюты не имеют законной платежной способности, а связанные с ними операции считаются незаконной финансовой деятельностью, но впервые в рамках строгого регулирования включена популярная в последние годы «токенизация активов реального мира (RWA)». Также отменен старый документ 2021 года, что означает переход к более жесткому контролю.

«Уведомление» сначала указывает, что виртуальные валюты не обладают юридическим статусом, равным законным валютам. Такие виртуальные валюты, как биткойн, эфириум, USDT, характеризуются тем, что они не выпускаются финансовыми органами, используют криптографические технологии и распределенные реестры или аналогичные системы, существуют в цифровой форме и не имеют законной платежной способности, не должны и не могут использоваться в качестве валюты для обращения на рынке.

В уведомлении говорится, что деятельность, связанная с виртуальными валютами, считается незаконной финансовой деятельностью. Внутри страны запрещается осуществлять операции обмена между законной валютой и виртуальными валютами, обмен виртуальных валют между собой, использование виртуальных валют в качестве центрального контрагента для покупки и продажи, предоставление информационных посреднических и ценовых услуг для виртуальных валют, выпуск токенов для финансирования, а также торговля финансовыми продуктами, связанными с виртуальными валютами. Такие действия подозреваются в незаконной продаже токенов и ценных бумаг, незаконном выпуске ценных бумаг, незаконной деятельности в сфере ценных бумаг и фьючерсов, незаконном привлечении средств и других незаконных финансовых операциях, и все они строго запрещены и подлежат пресечению в соответствии с законом.

Уведомление также предусматривает, что иностранные организации и физические лица не имеют права в любой форме незаконно предоставлять виртуальные валюты на территории Китая; кроме того, без согласия соответствующих ведомств внутри страны и в соответствии с законом запрещается выпускать за пределами страны стабильные монеты, привязанные к юаню.

Еще одним важным аспектом является включение в строгий контроль недавно набравшей популярность «токенизации активов реального мира (RWA)». В уведомлении четко указано, что любые операции по токенизации RWA, осуществляемые на территории Китая, а также предоставление связанных посреднических и информационных технологий, подозреваются в незаконной продаже токенов и ценных бумаг, незаконном выпуске ценных бумаг, незаконной деятельности в сфере ценных бумаг и фьючерсов, незаконном привлечении средств, и должны быть запрещены. Иностранные организации и физические лица также не имеют права в любой форме незаконно предоставлять услуги по токенизации RWA на территории Китая.

Однако, если такие операции осуществляются с одобрения соответствующих регулирующих органов и на основе определенной финансовой инфраструктуры, они не подпадают под запрет.

Что касается деятельности внутри страны, связанной с RWA за рубежом, уведомление предусматривает, что без согласия и регистрации соответствующих ведомств ни одна организация или физическое лицо не может осуществлять такие операции. В нем выделены два ключевых сценария, требующих особого контроля:

1. Если внутреннее лицо за рубежом занимается «иностранным долгом» в рамках RWA или осуществляет за границей секьюритизацию активов или токенизацию RWA с характером долевого участия, такие операции должны строго регулироваться в соответствии с принципом «одинаковые операции, одинаковый риск, одинаковые правила» под руководством Национальной комиссии по развитию и реформам, Комиссии по ценным бумагам и Управления по иностранной валюте.
2. Если внутреннее лицо осуществляет за границей другие формы токенизации RWA, основанные на внутренних активах, такие операции также подлежат контролю со стороны Комиссии по ценным бумагам и соответствующих ведомств.

Важно отметить, что одновременно с этим, Комиссия по ценным бумагам Китая выпустила «Руководство по регулированию выпуска ценных бумаг, обеспеченных активами, за границей», согласно которому, если денежные потоки, связанные с внутренними активами или правами, используются для выплаты поддержки при выпуске за границей активных поддерживающих ценных бумаг, необходимо строго соблюдать правила трансграничных инвестиций и валютного контроля, предварительно зарегистрироваться у регуляторов и полностью раскрыть информацию о активах, структуре и планах выпуска токенов.

На практике китайские власти создадут межведомственный механизм совместного реагирования, объединяющий центральный банк, комиссию по ценным бумагам, органы правопорядка, системы информационной безопасности и судебные органы, для усиления онлайн-мониторинга, отслеживания финансовых потоков и блокировки платформ. Финансовым и платежным учреждениям строго запрещается открывать счета, осуществлять переводы и расчеты, связанные с виртуальными валютами, а также предоставлять услуги по хранению, расчетам и клирингу для RWA токенизации и связанных финансовых продуктов. Также будет усилен контроль рисков, и любые нарушения должны своевременно сообщаться соответствующим органам.

Кроме того, в регистрационных названиях и видах деятельности предприятий и индивидуальных предпринимателей запрещается использовать слова и выражения «виртуальная валюта», «виртуальные активы», «криптовалюта», «криптоактивы», «стабильные монеты», «токенизация активов реального мира», «RWA» и подобные.

В уведомлении также говорится, что Национальная комиссия по развитию и реформам совместно с другими ведомствами продолжит работу по ликвидации майнинга криптовалют, проведет комплексную проверку и закроет существующие майнинговые проекты, а также запретит создание новых майнинговых предприятий и продажу майнингового оборудования внутри страны.