«Щотижнева стратегія» 20 лютого 2026 року

I. Огляд ринку цього тижня

Цього тижня ринок криптовалют увійшов у фазу слабкого формування дна, індекс страху та жадібності незначно підвищився, але все ще залишається в зоні крайнього страху, що свідчить про слабке відновлення настроїв. Загальна ринкова капіталізація коливається на рівні 2,29 трильйонів доларів США, BTC та ETH зазнають вузьких коливань, короткостроково зберігається тиск на корекцію, а середньо- та довгостроково спостерігається ознака перепроданості та потенційний відскок. Виведення коштів з ETF значно зменшилось, емоції інституцій щодо хеджування зменшуються, ринок деривативів продовжує знижувати рівень левериджу, що в цілому створює картину стабілізації та тестування рівноваги, з коливаннями та формуванням дна.

З макроекономічної точки зору, очікування щодо політики Федеральної резервної системи стабілізувалися, глобальне середовище ліквідності покращується на межі, що зменшує зовнішній тиск на ринок криптовалют. У регулюванні, глобальні рамки відповідності криптоіндустрії постійно вдосконалюються, багато країн просувають регулювання основних криптовалют і стабільних монет, процес стандартизації галузі прискорюється. З технічної сторони, оновлення екосистеми Ethereum та ітерації Layer2 стабільно просуваються, інституції продовжують збільшувати свої інвестиції у відповідність регуляторним вимогам, але короткострокове формування дна не змінює довгострокової тенденції інституціоналізації та відповідності регуляторним стандартам.

II. Основні тенденції ринку та рух капіталу

Цього тижня ринок криптовалют у цілому увійшов у фазу слабкого формування дна та покращення на межі, настрої на ринку трохи відновилися, але все ще залишаються в зоні крайнього страху. Загальна ринкова капіталізація підтримується на низьких рівнях, короткостроково зберігається тиск на корекцію, а середньо- та довгостроково з’являються ознаки перепроданості та потенційного відскоку. Виведення коштів з ETF значно зменшилось, ринок деривативів помірно знижує рівень левериджу, а обережність інвесторів трохи зменшується, процес формування дна триває.

З точки зору настроїв, індекс страху та жадібності Crypto Fear & Greed Index підвищився з 8 до 11 за минулий тиждень, залишаючись у зоні крайнього страху. Настрої песимізму трохи послабшали, але загалом емоційний фон ще не відновився повністю, зберігається атмосфера хеджування ризиків, явних ознак повного відновлення поки що немає.

Що стосується ринкової капіталізації, то загальна вартість криптовалют становить 2,29 трильйонів доларів, зниження за 24 години на 1,33%, що підтверджує низький рівень коливань. Вартість не зазнала значного падіння, але попит з боку покупців залишається слабким, відсутній імпульс для прориву вгору, тому короткостроково переважає тиск на формування дна.

Щодо двох основних криптовалют, BTC та ETH, вони демонструють ознаки короткострокової корекції та перепроданості у середньо- та довгостроковій перспективі. Поточна ціна BTC становить 66861.32 доларів США, зниження за 24 години на 0,79%, короткостроково настрої більш оптимістичні, але існує ризик відкату через рівень опору, середньо- та довгострокові індикатори свідчать про перепроданість і потенціал для відскоку, але тенденція залишається слабкою; ETH зараз коштує 1967.04 доларів США, з незначним зниженням за 24 години, короткостроково є тиск на перепроданість, у середньо- та довгостроковій перспективі домінують продавці, хоча є очікування відскоку через перепроданість, але тиск на зниження зберігається. Обидві криптовалюти вимагають обережного управління позиціями та обережного ставлення до коливань.

Що стосується руху капіталу, то ринок ETF залишається у режимі чистого відтоку коштів, але масштаби виведення значно зменшилися порівняно з минулим тижнем. Виведення коштів з ETF Bitcoin та Ethereum сповільнилося, інституційне ставлення до ризиків помітно зменшилось, що свідчить про покращення ситуації з капіталом, але явних ознак повернення коштів ще не спостерігається.

Ринок деривативів демонструє розділену та обережну динаміку з помірним зниженням левериджу. Обсяги відкритих ф’ючерсних контрактів трохи зросли, зросла потреба у хеджуванні ризиків; обсяги відкритих перпетуальних контрактів трохи знизилися, рівень левериджу стабільно зменшується, активність торгів залишається на низькому рівні.

Загалом, ринок криптовалют перебуває у фазі слабкого відновлення настроїв, низької капіталізації та покращення фінансової ситуації, з формуванням дна, при цьому основні криптовалюти зазнають короткострокового тиску на корекцію та мають очікування відскоку у середньо- та довгостроковій перспективі. Виведення інституційних коштів сповільнюється, ризики левериджу зменшуються, потрібно чекати подальшого покращення настроїв, повернення капіталу та стабілізації ключових рівнів підтримки. У торгівлі слід діяти обережно, зосереджуючись на захисті капіталу та раціональному ставленні до короткострокових коливань.

III. Вибрані торгові стратегії

1. Стратегія високого доходу

Основні переваги:

• Відмінний контроль просідання: максимальне просідання всього 28%, дуже низька волатильність у малих криптовалютах, висока безпека капіталу.
• Висока прибутковість: реальний дохід понад 550%, ідеально підходить для малих криптовалют типу HBAR, що мають потенціал для коливань.
• Відмінне співвідношення прибутку та збитку: співвідношення 24, що дозволяє покривати кілька збитків одним прибутком.
• Помірне співвідношення ризику та доходу: коефіцієнт Шарпа 11, що забезпечує баланс між ризиком і прибутком при низькому просіданні.

Застосування: Підходить для трейдерів із середнім рівнем ризику, що прагнуть до високого доходу з низькою волатильністю, особливо для HBAR та подібних криптовалют з потенціалом для реалізації екосистеми. Може використовуватися як стабілізуюча стратегія для портфеля в умовах коливань та змін тренду, особливо для тих, хто прагне уникнути екстремальних коливань і отримати стабільний складний дохід. Не підходить для дуже консервативних довгострокових інвесторів або в умовах екстремального падіння цін.

2. Стратегія високочастотної торгівлі

Основні переваги:

• Відмінне співвідношення ризику та доходу: коефіцієнт Шарпа 5.60, що є високим для стратегій високої частоти.
• Очікуваний дохід понад 30% на рік за прогнозами AI, що забезпечує довгостроковий складний дохід.
• Підходить для активів із високою ліквідністю: орієнтована на BTC, що має глибокий ринок.
• Помірний рівень просідання: максимум 12.15%, що є контрольованим у високочастотних стратегій, забезпечує безпеку капіталу.

Застосування: Підходить для інвесторів із середнім рівнем ризику, що прагнуть стабільного доходу з низькою волатильністю, особливо для BTC. Ідеально для арбітражу та торгівлі на коливаннях у режимі зваженого портфеля, може слугувати як стабільна базова стратегія. Не підходить для екстремальних падінь цін.

3. Стратегія високої стабільності

Основні переваги:

• Стабільна прибутковість: понад 80% реального доходу, що робить її привабливою для портфелів із стабільним зростанням.
• Добре співвідношення ризику та доходу: коефіцієнт Шарпа 44.
• Помірне співвідношення прибутку та збитку: 99.
• Контрольований рівень просідання: максимум 76%, що є прийнятним для стратегій із високою стабільністю.

Застосування: Підходить для інвесторів із середнім ризиком, що прагнуть стабільного зростання портфеля, особливо для таких криптовалют, як BNB, що мають підтримку платформи. Може використовуватися для підсилення портфеля в умовах коливань і змін тренду, особливо для тих, хто хоче знизити ризики при підвищенні доходності. Не підходить для дуже консервативних довгострокових інвестицій або в умовах екстремального падіння цін.

Завантажте TradingBase.AI для швидкого копіювання якісних стратегій:

IV. Топ-5 за змінами цін криптовалют за 24 години

Зростання TOP5:

Зниження TOP5:

V. Висновки

Цього тижня ринок криптовалют демонструє незначне відновлення настроїв та покращення фінансової ситуації, увійшовши у фазу формування дна. Основні криптовалюти коливаються, ризики левериджу зменшуються, а регуляторна та технічна сфери поступово просуваються вперед, закладаючи основу для подальшого відновлення. У найближчому часі слід зосередитися на стабілізації ключових рівнів підтримки BTC, сигналів повернення капіталу з ETF та макроекономічних тенденціях. У довгостроковій перспективі можливі структурні можливості у відповідних регуляторних крипто-продуктах, оновленнях основних блокчейнів та сегменті стабільних монет. Необхідно контролювати рівень ризиків і діяти раціонально щодо короткострокових коливань. Запрошуємо слідкувати за нашим каналом для отримання останніх аналітичних матеріалів та стратегій.