Analyses et perspectives de Gate sur le marché des cryptomonnaies

Le jeton RIVER a récemment connu une hausse de plus de 1 900 %, entrant dans le top 100 des cryptomonnaies, stimulé par des endorsements d'influenceurs crypto. Malgré sa croissance rapide, les indicateurs sous-jacents soulèvent des inquiétudes concernant la durabilité et la manipulation potentielle des prix.

L'industrie Web3 entre dans une nouvelle phase, avec un changement de focus du simple concours de chaînes publiques vers une collaboration à l'échelle de l'écosystème. IDN Network choisit de construire un réseau sous-jacent connectant différents écosystèmes, en mettant l'accent sur l'efficacité de la collaboration et la stabilité à long terme, afin de favoriser un lien profond entre la valeur du réseau et les besoins réels, pour s'adapter au développement futur de Web3.

Marché des cryptomonnaies : à la fin du mois de janvier, la libération de jetons a dépassé 464 000 000 USD. SIGN a libéré 290 000 000 d'unités le 28, représentant 17,68 % de la circulation, JUP a libéré 53 470 000 d'unités le même jour, KMNO a déverrouillé 229 170 000 d'unités le 30, pour un total de 572 640 000 d'unités, ce qui pourrait entraîner une pression de vente à court terme.

Lors d'une des rallyes les plus explosives de l'année, le jeton RIVER, natif du protocole d'abstraction de stablecoin River, a explosé de plus de 1 900 % au cours du mois dernier, le propulsant dans le top 100 des cryptomonnaies par capitalisation boursière. Ce mouvement parabolique, faisant passer le jeton d'environ \$5 fin décembre à des sommets récents au-dessus de 87 \$, a été fortement amplifié par des endorsements vocaux de poids lourds de la crypto, Arthur Hayes et Justin Sun, ce dernier réalisant une stratégie de \$8 million.

La valeur de la monnaie virtuelle a chuté de 5 % en une semaine, atteignant 0,17 USD, l'indice de peur et de cupidité des cryptomonnaies est tombé à 29, avec 1,3 million de pièces de transférées vers les échanges en 24 heures. Le RSI à 22 indique une survente profonde, le MACD continue de montrer une tendance baissière. Le prix pourrait descendre à 0,1502 USD, avec une résistance à 0,2000 USD.

Zama a été la première à réaliser une vente aux enchères confidentielle complétant un ICO, avec un volume total de 118 500 000 dollars, et un TVS de plus d'un milliard en 3 jours. 11 103 personnes ont participé aux enchères avec un prix de liquidation de 0,05 dollar, dépassant la sursouscription de 218 %. Le 24 janvier, elle est devenue l'application la plus utilisée sur Ethereum, dépassant USDT et Uniswap, prouvant que la technologie FHE atteint un niveau de production.

Zerohash négocie un financement d'une valorisation de 2,5 milliards de dollars, atteignant 15 milliards (augmentation de 50 % en 5 mois). La société a refusé l'offre d'achat de 20 milliards de Mastercard, mais continue de discuter d'investissements stratégiques. Ses clients incluent Interactive Brokers, Stripe, BlackRock BUIDL et Franklin D. Roosevelt, couvrant 190 pays et 5 millions d'utilisateurs.

Dans une démarche audacieuse soulignant une conviction inébranlable, l'entreprise de logiciels d'entreprise de Michael Saylor, Strategy (anciennement MicroStrategy), a acheté 2 932 Bitcoin supplémentaires pour environ \$264 millions. Cette acquisition, réalisée entre le 20 et le 25 janvier à un prix moyen de 90 061 \$ par BTC, porte les énormes réserves de trésorerie de la société à 712 647 Bitcoin, d'une valeur de plus de \$54 milliards en coût. L'achat est particulièrement stratégique, entièrement financé par les produits de la vente d'actions et o

Les fonds en cryptomonnaies ont connu la plus forte sortie de capitaux en une semaine depuis novembre 2025, avec une perte totale de 1,73 milliard de dollars, dont 1,09 milliard de dollars en Bitcoin et 630 millions de dollars en Ethereum. CoinShares indique trois principaux facteurs moteurs : la baisse soudaine des attentes de baisse des taux de la Fed à 2,8 %, une dynamique de prix négative persistante, et la déception quant à la cryptomonnaie en tant qu'outil de couverture contre la dépréciation.

Dans son premier tweet de 2026, le fondateur de Hyperliquid, Jeff, a annoncé que la plateforme est devenue discrètement le lieu de liquidité le plus élevé au monde pour l'exploration des prix des cryptomonnaies. Il a souligné une croissance significative de la liquidité des contrats à terme sur Bitcoin par rapport à Binance, réalisée naturellement sans campagnes promotionnelles majeures. Sous la direction de l'équipe HIP-3, Hyperliquid excelle également dans la liquidité des contrats perpétuels liés aux actifs traditionnels, montrant son ambition de faire le pont entre le marché crypto et l'écosystème financier mondial.

L'or dépassant les 5 000 $ suscite un nouvel intérêt pour la thèse haussière de longue date de Robert Kiyosaki, alors que l'auteur de Père Riche, Père Pauvre, évoque des prix potentiels bien plus élevés face à la dette, à l'inflation et aux préoccupations monétaires. L'or à 5 000 $ n'est que le début, affirme Kiyosaki Auteur de Père Riche, Père Pauvre Rob

Pi Network chute à 0,17 USD, nouveau plus bas, la capitalisation boursière passe sous 1,5 milliard et se classe 75e. 1,5 milliard de pièces seront débloquées dans 30 jours, avec un record de 6,1 millions de pièces le 7 février. Le marché global étant faible, le RSI remonte à 38, indiquant une atténuation de la survente. Les utilisateurs de X prédisent qu'après quelques années, la majorité des personnes dans les marchés émergents posséderont un portefeuille Pi.

L'introduction en bourse de BitGo marque la transition de la technologie de garde d'actifs numériques du marginal au mainstream, favorisant la transformation de l'industrie vers une « infrastructure financière programmable ». Les avancées dans la technologie de signatures multiples, ainsi que l'application de MPC et de portefeuilles à contrats intelligents, permettent de concilier sécurité et flexibilité dans la gestion des actifs. À l'avenir, la technologie de garde devra relever les défis de l'interopérabilité cross-chain et de la décentralisation, tandis que la tendance modulaire stimulera l'innovation segmentée. En fin de compte, le système de garde évoluera vers un système nerveux financier intelligent, favorisant la formation de nouvelles formes de finance.

XRP volume d'échange en hausse de 171 %, tombant en dessous du support clé de 1,90 USD, Trump menace d'imposer une taxe douanière de 100 % sur les marchandises canadiennes, ce qui intensifie la pression baissière. L'indice de peur et de cupidité chute brusquement à 29. La séance asiatique a brièvement rebondi à partir de 1,80 USD, mais la pression de volatilité globale reste sévère. XRP teste à nouveau la résistance structurelle de 1,90 USD ; un refus de la dépasser entraînera une chute rapide vers 1,80 USD, avec un objectif de baisse supplémentaire à 1,60 USD.

Dans une démonstration impressionnante d'indépendance stratégique, le leader de l'infrastructure cryptographique Zerohash négocie une levée de fonds massive de \$250 millions de dollars à une valorisation de 1,5 milliard de dollars, suite à sa décision de se retirer des négociations d'acquisition avec le géant des paiements Mastercard. Cette démarche met en lumière un moment critique pour les entreprises natives de la cryptomonnaie, qui choisissent d'alimenter leur propre trajectoire de croissance plutôt que de devenir une filiale de la finance traditionnelle. Ce développement souligne la demande immense et croissante pour

Zama, une startup de cryptographie pionnière dans le domaine du chiffrement entièrement homomorphe (FHE), a réussi à conclure une vente aux enchères publique de jetons historique sur Ethereum, recueillant 118,5 millions de dollars en engagements de la part de plus de 11 000 participants uniques. Dans une démonstration impressionnante de domination du réseau, l'application décentralisée d'enchères de Zama est devenue l'application la plus utilisée sur Ethereum pendant la vente, propulsant sa Valeur Totale Protégée (TVS) au-delà de \$100 million en seulement trois jours — un exploit qui a pris des années aux protocoles de confidentialité établis.

Le Bitcoin (BTC) montre une faiblesse de rebond à court terme, se situant autour de 88 230 dollars le 27 janvier. La semaine dernière, MicroStrategy a augmenté ses holdings de 2 932 bitcoins, pour une valeur totale d'environ 264,1 millions de dollars. BlackRock prévoit de lancer un nouveau produit, le Premium Income ETF, offrant une exposition directe au Bitcoin en spot.

BlackRock, le plus grand gestionnaire d'actifs au monde, a déposé une demande auprès de la SEC pour lancer un ETF iShares Bitcoin Premium Income innovant. Ce fonds proposé vise à combiner une exposition directe au Bitcoin au comptant avec une stratégie d'options "covered call" générant des revenus, marquant une évolution significative par rapport à son ETF Bitcoin passif existant (IBIT). Ce mouvement indique une approche institutionnelle en maturation vis-à-vis du Bitcoin, le considérant non pas seulement comme un actif spéculatif mais comme une détention productive capable de générer des revenus.